在線輔導驗收48家IPO企業(yè) 上海資本市場積極推動“23條舉措”落地

    6月30日，上海治臻新能源IPO獲上交所受理，成為上海企業(yè)以在線輔導驗收方式順利推進上市進程的最新案例之一。上海證券報記者了解到，證監(jiān)會5月20日發(fā)布《關于進一步發(fā)揮資本市場功能支持受疫情影響嚴重地區(qū)和行業(yè)加快恢復發(fā)展的通知》（下稱“23條措施”）后，1個月時間有48家上海企業(yè)完成在線輔導驗收，擬募集資金規(guī)模合計約436億元，驗收數(shù)量與2021年同期基本持平。

    除了企業(yè)首發(fā)上市環(huán)節(jié)的申報進度得到有效保障，監(jiān)管服務的“暖風”還吹向企業(yè)直接融資的其他渠道。今年3月以來，上海企業(yè)實現(xiàn)股權再融資10家次，合計金額367.55億元，其中涉及科創(chuàng)企業(yè)6家次，金額85.87億元；實現(xiàn)債券融資1869.29億元，各月度融資金額總體保持穩(wěn)定。

    推動IPO籌備工作順利開展

    通過在線輔導驗收的48家上海擬上市公司中，擬申報主板10家、科創(chuàng)板16家、創(chuàng)業(yè)板17家、北交所5家，覆蓋各個交易所各個板塊。從行業(yè)類型看，制造業(yè)39家，占比超80%。

    “公司于2021年12月向上海證監(jiān)局申報輔導，輔導驗收期間遇到了疫情，現(xiàn)場辦公、申報材料制作和整理等工作都受到影響。”捷氫科技董秘陳飛飛表示，在監(jiān)管部門支持下，公司和輔導機構通過各種網(wǎng)絡手段保證輔導工作不間斷，捷氫科技的整體運營及IPO籌備工作得以順利開展。

    “完成線上輔導驗收后不久，公司于6月28日獲科創(chuàng)板受理。”陳飛飛介紹稱，作為隸屬于氫燃料電池產(chǎn)業(yè)的高新技術企業(yè)，捷氫科技本次擬公開發(fā)行股份募資的10.6億元，大部分將用于燃料電池生產(chǎn)建設項目等。

    同屬制造業(yè)企業(yè)的華嶺股份，其IPO事項于6月22日獲北交所受理。華嶺股份是第三方集成電路專業(yè)測試企業(yè)，本次擬公開發(fā)行募資8億元，將用于臨港集成電路測試產(chǎn)業(yè)化項目和研發(fā)中心建設項目。

    “今年一季度提交輔導驗收材料后不久，公司的上市進程就因疫情暫停。”華嶺股份總經(jīng)理錢衛(wèi)表示，為盡可能降低疫情對公司生產(chǎn)經(jīng)營的影響，公司組織了148名員工連續(xù)封閉生產(chǎn)，以備隨時推進上市申報工作。

    “5月底，我們得知可通過線上渠道進行輔導驗收。隨后，監(jiān)管部門與我們進行了充分溝通，并指導中介機構利用電子網(wǎng)絡手段提交驗收申請材料。”錢衛(wèi)介紹稱，一周后，公司就通過視頻方式完成輔導驗收工作。

    新方式標準不降、要求不降

    “對于中介機構而言，受疫情影響，部分以1231為基準日的IPO項目無法按時通過線下方式進行輔導驗收。”申萬宏源相關負責人表示，在證監(jiān)會推出“23條措施”后，公司保薦團隊立即召開專題研討會，并安排各項目組梳理符合要求的申報項目。

    “監(jiān)管包容措施增強了企業(yè)上市融資的信心。”上述負責人坦言，截至6月15日，申萬宏源結合當?shù)刈C監(jiān)局的工作要求，今年已完成IPO項目5單，在審家數(shù)20家。

    “23條措施”提出，對受疫情影響嚴重地區(qū)和行業(yè)企業(yè)，證監(jiān)局可借助電子網(wǎng)絡手段對輔導驗收提前開展預溝通，可采取非現(xiàn)場驗收方式。上海證監(jiān)局黨委統(tǒng)籌全局力量，優(yōu)化監(jiān)管工作安排，及時啟動擬上市企業(yè)非現(xiàn)場驗收，大幅提高驗收工作效能。

    “在時間大幅壓縮的情況下，輔導監(jiān)管責任部門加班加點，充分利用晚上、周末、端午假期，奮力追趕因疫情延緩的工作進度。”上海證監(jiān)局相關人士表示：一方面，針對受疫情影響無法對輔導工作進展報告等文件統(tǒng)一簽名的情況，指導輔導機構提供簽字頁電子掃描文檔方式進行辦理。另一方面，在驗收前加大過程監(jiān)管力度，通過電子網(wǎng)絡手段提前審閱預驗收材料，與輔導機構就有關問題開展預溝通，節(jié)省后續(xù)驗收時間，最大限度降低疫情對輔導驗收工作的影響。

    為充分保障在線輔導驗收工作標準不降、要求不降，上海證監(jiān)局在驗收過程中，通過審閱輔導驗收材料、查閱公司資料、約談有關人員、抽查保薦業(yè)務工作底稿、核查相關問題等方式，對輔導機構相關工作開展情況及成效進行驗收。驗收完成后，向輔導機構提出相應關注問題，并撰寫完成報告，同時嚴格履行相關工作程序。

    線上輔導驗收工作流程與線上相比略有差異。“中介機構須根據(jù)輔導工作開展情況、內(nèi)部質(zhì)控內(nèi)核相關程序的進展情況，提前向證監(jiān)局提出輔導驗收預溝通的需求。”一家龍頭券商人士介紹，經(jīng)過預溝通后，由中介機構判斷，確因疫情影響無法開展線下驗收的，可向監(jiān)管部門提出在線輔導驗收申請。

    柔性措施為各類上海企業(yè)“解渴”

    除了優(yōu)化監(jiān)管流程安排，本輪疫情發(fā)生后，上海證監(jiān)局通過問卷調(diào)查及時全面了解轄區(qū)100余家擬上市企業(yè)受疫情影響及復工復產(chǎn)情況，并將相關問題進行匯總，通過適當渠道予以反映。

    多項監(jiān)管措施的柔性安排，讓更多上海企業(yè)享受到政策紅利。根據(jù)“23條舉措”，上海證監(jiān)局還通過在再融資、并購重組等過程中，落實好電子化、無接觸報送、送達工作機制，加強審核部門與發(fā)行人、上市公司、中介機構進行電話溝通、線上咨詢的保障機制，高效高質(zhì)量滿足上海企業(yè)發(fā)展需求。

    今年3至4月，上海機場、電科數(shù)字發(fā)行股份購買資產(chǎn)事項先后進入并購重組委審核階段。但受疫情影響，兩家企業(yè)的并購重組事項推進工作均面臨困難。經(jīng)多方努力和周密安排，兩家企業(yè)的并購重組事項分別于4月8日、5月13日順利通過并購重組委工作會議審核。

    最新數(shù)據(jù)顯示，今年3月以來，上海企業(yè)通過公司債券累計融資1191.84億元，ABS累計融資677.45億元，主要用途包括補充營運資金及償還負債；疫情防控債和疫情防控ABS合計融資規(guī)模為33.37億元，有效降低了企業(yè)綜合融資成本，幫助企業(yè)快速恢復發(fā)展。