生豬價格連續(xù)上漲機(jī)構(gòu)扎堆調(diào)研頭部豬企

    上周A股震蕩上揚(yáng)，主要指數(shù)齊升。其中，滬指上周漲0.99%至3349.75點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)周線四連陽。與此同時，上周機(jī)構(gòu)調(diào)研熱情維持高位，截至證券時報·e公司記者發(fā)稿，已有156家A公司接待機(jī)構(gòu)調(diào)研并披露投資者關(guān)系活動記錄。

    上周獲調(diào)研股主要集中在機(jī)械設(shè)備、基礎(chǔ)化工和電子行業(yè)（申萬一級行業(yè)），分別有28家、19家和14家板塊內(nèi)公司收獲調(diào)研。從市場表現(xiàn)看，前述三大熱門行業(yè)走勢不一。機(jī)械設(shè)備指數(shù)一周上行4.15%，電子行業(yè)漲幅為1.89%，基礎(chǔ)化工下跌0.75%。從全部行業(yè)看，上周電力設(shè)備、汽車和家用電器表現(xiàn)強(qiáng)勢，漲幅領(lǐng)跑；煤炭、石油石化、有色金屬等周期股則繼續(xù)調(diào)整，跌幅居前。

    從個股表現(xiàn)看，獲調(diào)研股整體賺錢效應(yīng)較好，近八成全周收漲。Wind數(shù)據(jù)還顯示，其中有58家公司股價在上周創(chuàng)出60天以來的階段新高。周漲幅最大公司為京山輕機(jī)，該股近期已錄得7天5板，上周漲幅近47%。此外，銀邦股份、傳藝科技周漲幅也超過40%。

    從機(jī)構(gòu)關(guān)注的重點(diǎn)來看，新能源汽車、光伏等賽道股持續(xù)獲青睞。其中，持續(xù)拓展新能源汽車業(yè)務(wù)的工控龍頭匯川技術(shù)接待了最多機(jī)構(gòu)。

    東方財(cái)富Choice數(shù)據(jù)顯示，6月20日，249家機(jī)構(gòu)調(diào)研了匯川技術(shù)，摩根大通、瑞銀集團(tuán)、高瓴資本、中金公司等一眾國內(nèi)外知名機(jī)構(gòu)在列。該股上周股價上漲7.47%至69.80元/股，當(dāng)前市值約1840億元。

    生豬養(yǎng)殖龍頭溫氏股份上周也接待了超200家機(jī)構(gòu)。隨著近期生豬價格上漲，豬產(chǎn)業(yè)受關(guān)注度明顯提升，除了溫氏股份，天邦食品、神農(nóng)集團(tuán)、益生股份、東瑞股份、廣弘控股、金新農(nóng)等多家公司也收獲調(diào)研。

    據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局消息，6月中旬流通領(lǐng)域生豬（外三元）市場價格為16.4元/千克，較上期上漲3.8%。自今年3月下旬以來，生豬價格已連續(xù)七期上漲，最新價格較年內(nèi)低點(diǎn)上漲逾27%。

    6月21日，貝萊德基金、易方達(dá)基金、睿遠(yuǎn)基金、高盛集團(tuán)等在內(nèi)的227家機(jī)構(gòu)、共304位機(jī)構(gòu)投資者電話調(diào)研了溫氏股份。

    去年，生豬市場產(chǎn)能恢復(fù)并出現(xiàn)過剩，生豬價格進(jìn)入下行通道，溫氏股份去年凈利大幅下滑。今年一季度，該公司繼續(xù)虧損。

    調(diào)研中，溫氏股份介紹，今年二季度以來，公司豬業(yè)進(jìn)入正常、有序的生產(chǎn)狀態(tài)，重大疫病發(fā)生減少，成本控制效果明顯，超預(yù)期完成目標(biāo)，各項(xiàng)關(guān)鍵指標(biāo)質(zhì)量環(huán)比均有明顯提升。

    在對豬周期的研判上，溫氏股份認(rèn)為，近期豬價有所上漲，逐步進(jìn)入豬周期右側(cè)通道中，初步判斷明年豬價可能會有所好轉(zhuǎn)。

    針對下半年的豬價走勢，溫氏股份表示，今年3月份豬價開啟了新一輪上漲周期，但今年豬周期完全反轉(zhuǎn)，直接進(jìn)入單邊上漲周期的可能性較小，還需要時間驗(yàn)證。原因在于前期產(chǎn)能去化相對溫和，且根據(jù)農(nóng)業(yè)農(nóng)村部的數(shù)據(jù)來看，全國能繁母豬數(shù)量去化有限，深度虧損期較短且不連續(xù)。預(yù)計(jì)下半年豬價總體震蕩上升，以季節(jié)性反彈為主，具體豬價到何種位置，還需要綜合分析供給和需求的變化。

    此外，天邦食品在接待調(diào)研時也表示，豬價底部已經(jīng)確定，進(jìn)入反轉(zhuǎn)上升通道，趨勢上是上升為主，但是上漲空間以及是否中間會有回調(diào)，無法做出準(zhǔn)確判斷。