銀?；仓\“三支柱”同步發(fā)展 代表委員建言養(yǎng)老保障頂層設(shè)計(jì)

    今年全國(guó)兩會(huì)，來自銀行、保險(xiǎn)、基金領(lǐng)域的代表委員就加快補(bǔ)齊養(yǎng)老保險(xiǎn)制度“三支柱”短板、構(gòu)建養(yǎng)老體系頂層設(shè)計(jì)建言獻(xiàn)策，共話“三支柱”發(fā)展。

    同時(shí)，政府部門正通過不斷釋放政策紅利，因勢(shì)利導(dǎo)推動(dòng)商業(yè)金融機(jī)構(gòu)擔(dān)當(dāng)起緩解社會(huì)養(yǎng)老壓力的重任。有消息稱，有關(guān)方面正在研究組建一家由大型國(guó)有商業(yè)金融機(jī)構(gòu)聯(lián)合出資的全國(guó)性養(yǎng)老保險(xiǎn)公司，提供個(gè)人養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品，豐富第三支柱養(yǎng)老保障內(nèi)涵。

    呼吁第三支柱頂層設(shè)計(jì)

    經(jīng)過長(zhǎng)期發(fā)展，中國(guó)的第三支柱養(yǎng)老保障體系逐漸清晰，這一框架由國(guó)家、企業(yè)和個(gè)人共同支撐。其中，第一支柱是指社會(huì)保障儲(chǔ)備基金（簡(jiǎn)稱“社保基金”）和基本養(yǎng)老保險(xiǎn)；第二支柱作為補(bǔ)充養(yǎng)老金，包括企業(yè)年金和職業(yè)年金；第三支柱則指?jìng)€(gè)人儲(chǔ)蓄性養(yǎng)老保險(xiǎn)和商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)。

    一直以來，三個(gè)支柱的發(fā)展不同步。第一支柱政府統(tǒng)籌的基本養(yǎng)老保險(xiǎn)起步最早，特點(diǎn)是廣覆蓋、低保障，但僅能保證基本的生活需求；第二支柱雇主統(tǒng)籌的企業(yè)年金和職業(yè)年金覆蓋面低，增長(zhǎng)陷入瓶頸期。因此，以個(gè)人主導(dǎo)的第三支柱，即個(gè)人養(yǎng)老保障產(chǎn)品便被寄予厚望。

    鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)參與第三支柱建設(shè)的政策，正是在這一背景下應(yīng)運(yùn)而生的。今年政府工作報(bào)告提出，加強(qiáng)基本民生保障，推進(jìn)養(yǎng)老保險(xiǎn)全國(guó)統(tǒng)籌，規(guī)范發(fā)展第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)。

    全國(guó)人大代表、中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)劉峰建議，有關(guān)部門盡快制定關(guān)于進(jìn)一步發(fā)展第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)工作的指導(dǎo)意見，重點(diǎn)明確第三支柱發(fā)展定位、發(fā)展方式、養(yǎng)老金融改革等內(nèi)容。

    “明確頂層設(shè)計(jì)”這一觀點(diǎn)也得到全國(guó)政協(xié)委員、上海銀保監(jiān)局局長(zhǎng)韓沂的認(rèn)同。“我國(guó)以養(yǎng)老為名的金融產(chǎn)品種類看似很多，但是否屬于真正意義上滿足養(yǎng)老需求的第三支柱養(yǎng)老產(chǎn)品，仍需要界定和規(guī)范。”他建議，多部門共同研究，明確第三支柱的含義、內(nèi)容和范圍，并出臺(tái)正式文件。

    豐富產(chǎn)品供給與服務(wù)

    明確標(biāo)準(zhǔn)之后，便應(yīng)著手豐富養(yǎng)老產(chǎn)品的供給與服務(wù)。全國(guó)人大代表、銀保監(jiān)會(huì)信托部主任賴秀福建議，擴(kuò)大第三支柱的覆蓋面和供給能力，調(diào)動(dòng)銀行、保險(xiǎn)、信托、基金等各類金融機(jī)構(gòu)主體積極性，增加金融機(jī)構(gòu)供給能力，豐富養(yǎng)老金融產(chǎn)品的選擇。

    “建議將保險(xiǎn)系、信托系產(chǎn)品作為中國(guó)養(yǎng)老金第三支柱發(fā)展初期的產(chǎn)品主體。支持保險(xiǎn)業(yè)、信托業(yè)先行先試養(yǎng)老金第三支柱并進(jìn)行深化和擴(kuò)大推廣。”基于目前第三支柱的發(fā)展現(xiàn)狀，賴秀福提出了針對(duì)性建議。

    全國(guó)政協(xié)委員、對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院副院長(zhǎng)孫潔建議，支持保險(xiǎn)業(yè)先行先試第三支柱，并進(jìn)行深化和擴(kuò)大推廣，有效保證養(yǎng)老金風(fēng)險(xiǎn)保障和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄功能的充分發(fā)揮，“支持開發(fā)投保簡(jiǎn)便、交費(fèi)靈活、收益穩(wěn)健的養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品”。

    “第三支柱產(chǎn)品體系涵蓋保險(xiǎn)、銀行、資管等多類型的產(chǎn)品。從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)看，德國(guó)等海外成熟市場(chǎng)第三支柱產(chǎn)品體系中，保險(xiǎn)類產(chǎn)品占比70%左右。以保險(xiǎn)產(chǎn)品為主體的優(yōu)勢(shì)在于，有一定程度的保障收益，操作簡(jiǎn)單，不需要主動(dòng)進(jìn)行資產(chǎn)配置。”全國(guó)人大代表、中國(guó)太保壽險(xiǎn)上海分公司副總經(jīng)理周燕芳建議，第三支柱以商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)為主，資管類產(chǎn)品為輔，更符合我國(guó)當(dāng)前需求。

    期盼更多稅優(yōu)政策

    如何撬動(dòng)養(yǎng)老保障體系第三支柱發(fā)展，從而填補(bǔ)我國(guó)養(yǎng)老保障缺口？金融業(yè)達(dá)成的共識(shí)是，稅收優(yōu)惠是推動(dòng)第三支柱發(fā)展壯大的關(guān)鍵一環(huán)。

    全國(guó)政協(xié)委員、交銀施羅德基金總經(jīng)理謝衛(wèi)認(rèn)為，如果得到稅收優(yōu)惠政策的加持，養(yǎng)老金融產(chǎn)品有望獲得更大的發(fā)展動(dòng)力，既能裨益養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱的建設(shè)，又能增強(qiáng)機(jī)構(gòu)投資者力量，同時(shí)能為資本市場(chǎng)帶來更多長(zhǎng)線資金，可謂一舉多得。

    謝衛(wèi)提出三點(diǎn)建議：首先，進(jìn)一步提高個(gè)人稅收優(yōu)惠政策力度，具體體現(xiàn)在繳費(fèi)和領(lǐng)取環(huán)節(jié)；其次，實(shí)施合格金融產(chǎn)品稅費(fèi)優(yōu)惠政策，比如，減免投資交易環(huán)節(jié)的增值稅和印花稅等相關(guān)稅費(fèi)；第三，統(tǒng)籌養(yǎng)老保險(xiǎn)第二支柱、第三支柱稅收政策。

    長(zhǎng)期關(guān)注養(yǎng)老保障體系建設(shè)的全國(guó)政協(xié)委員、中國(guó)社科院世界社保研究中心主任鄭秉文認(rèn)為，應(yīng)讓稅收優(yōu)惠政策落實(shí)在賬戶持有人身上而非產(chǎn)品上，讓賬戶持有人能夠用一個(gè)賬戶“通吃”所有合格金融產(chǎn)品，以提高第三支柱的便利性和可及性。

    從國(guó)家政策導(dǎo)向和社會(huì)公眾的需求來看，養(yǎng)老保障市場(chǎng)特別是個(gè)人養(yǎng)老保障市場(chǎng)面臨著廣闊的市場(chǎng)空間。業(yè)內(nèi)專家預(yù)計(jì)，未來5年，中國(guó)養(yǎng)老保障市場(chǎng)規(guī)?；蛲黄?0萬(wàn)億元。大力發(fā)展第三支柱養(yǎng)老保障，可有效緩解中國(guó)養(yǎng)老保險(xiǎn)支出壓力，滿足民眾多樣化養(yǎng)老需求。同時(shí)，也可集中長(zhǎng)期穩(wěn)定資金，探索跨周期投資模式，成為資本市場(chǎng)長(zhǎng)期投資和價(jià)值投資的重要力量，滿足基礎(chǔ)建設(shè)和科技創(chuàng)新的資金需要。