備受關(guān)注的養(yǎng)老儲(chǔ)蓄終于有了新進(jìn)展。
記者從銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門獲悉,初步擬由工、農(nóng)、中、建四家大型銀行在部分城市開(kāi)展養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn),產(chǎn)品期限分為5年、10年、15年和20年四檔。
業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,作為超長(zhǎng)期限存款,養(yǎng)老儲(chǔ)蓄在定價(jià)方面尚無(wú)可比產(chǎn)品,后續(xù)如何定價(jià)是關(guān)鍵。
四大行率先試水
今年以來(lái),監(jiān)管部門已多次預(yù)告養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn)即將啟動(dòng)。
記者了解到,為進(jìn)一步豐富第三支柱養(yǎng)老金融產(chǎn)品供給,銀保監(jiān)會(huì)正在會(huì)同人民銀行研究推出特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)試點(diǎn)。初步擬由工、農(nóng)、中、建四家大型銀行在部分城市開(kāi)展試點(diǎn),單家銀行試點(diǎn)規(guī)模初步考慮為100億元,試點(diǎn)期限暫定一年。特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品包括整存整取、零存整取和整存零取三種類型,產(chǎn)品期限分為5年、10年、15年和20年四檔。
“四家大型商業(yè)銀行機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)多,線上線下服務(wù)渠道豐富,存量客戶群體龐大。”招聯(lián)金融首席研究員董希淼表示,在四大行率先進(jìn)行養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn),有助于更好地滿足具有養(yǎng)老儲(chǔ)蓄需求的居民需求,最大限度地方便更多的居民辦理養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)。
滿足低風(fēng)險(xiǎn)偏好居民養(yǎng)老需求
對(duì)于產(chǎn)品特點(diǎn),銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人介紹,特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)兼顧普惠性和養(yǎng)老性,產(chǎn)品期限長(zhǎng)、收益穩(wěn)定,本息有保障,可滿足低風(fēng)險(xiǎn)偏好居民的養(yǎng)老需求。
在產(chǎn)品設(shè)計(jì)方面,養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品如何定價(jià)備受關(guān)注。目前,銀行銷售的儲(chǔ)蓄國(guó)債期限主要是3年期和5年期,大額存單期限最長(zhǎng)為5年期,相比而言,養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品期限更長(zhǎng),在定價(jià)方面沒(méi)有可比產(chǎn)品。
今年4月發(fā)售的儲(chǔ)蓄國(guó)債,三年期和五年期票面年利率分別為3.35%、3.52%。大額存單方面,以工商銀行為例,該行目前在售的大額存單年利率為3.25%,且目前沒(méi)有5年期大額存單在售。
光大證券金融業(yè)首席分析師王一峰表示,銀行體系資金本身具有“借短貸長(zhǎng)”的特點(diǎn),長(zhǎng)期限的養(yǎng)老儲(chǔ)蓄降低了存貸期限錯(cuò)配,但由于很難提供對(duì)應(yīng)高收益資產(chǎn),預(yù)計(jì)長(zhǎng)期養(yǎng)老儲(chǔ)蓄利率很難顯著提高。從定價(jià)的角度看,儲(chǔ)蓄國(guó)債、協(xié)議存款、5年期定期存款可以提供一定定價(jià)參考,相比這些產(chǎn)品,預(yù)計(jì)養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品定價(jià)不會(huì)明顯偏離。
建議實(shí)行差異化稅收政策
銀保監(jiān)會(huì)日前發(fā)布的《關(guān)于規(guī)范和促進(jìn)商業(yè)養(yǎng)老金融業(yè)務(wù)發(fā)展的通知》提出,符合銀保監(jiān)會(huì)規(guī)定的銀行理財(cái)、儲(chǔ)蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)等運(yùn)作安全、成熟穩(wěn)定、標(biāo)的規(guī)范、側(cè)重長(zhǎng)期保值的滿足不同投資者偏好的金融產(chǎn)品可納入個(gè)人養(yǎng)老金投資范圍,享受國(guó)家規(guī)定的稅收優(yōu)惠政策。
對(duì)于養(yǎng)老儲(chǔ)蓄等商業(yè)養(yǎng)老金融業(yè)務(wù)發(fā)展,董希淼建議,財(cái)政、稅務(wù)等部門及金融管理部門應(yīng)在財(cái)政稅收、產(chǎn)品準(zhǔn)入等方面采取更多的支持政策,比如將養(yǎng)老理財(cái)、養(yǎng)老保險(xiǎn)、養(yǎng)老基金等納入稅收遞延賬戶并降低整體稅率;如果推出養(yǎng)老儲(chǔ)蓄,建議在利息稅征收上實(shí)行不同的政策,以此鼓勵(lì)更多的人通過(guò)選擇養(yǎng)老金融產(chǎn)品來(lái)更好地滿足養(yǎng)老的需求。
多地躍躍欲試
盡管目前試點(diǎn)城市尚未確定,但多個(gè)地區(qū)已明確表示鼓勵(lì)轄內(nèi)銀行開(kāi)展養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)試點(diǎn)。
例如,北京銀保監(jiān)局日前發(fā)布的《關(guān)于做好轄內(nèi)新市民金融服務(wù)工作的通知》表示,鼓勵(lì)各商業(yè)銀行開(kāi)展養(yǎng)老儲(chǔ)蓄、養(yǎng)老理財(cái)業(yè)務(wù)試點(diǎn)。
重慶銀保監(jiān)局日前印發(fā)的《金融支持新市民安居樂(lè)業(yè)實(shí)施細(xì)則》提出,推出養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品和養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品。地方法人銀行、理財(cái)公司應(yīng)積極研發(fā)符合長(zhǎng)期養(yǎng)老需求和生命周期特點(diǎn)的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品及養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品,引導(dǎo)資金優(yōu)先投向本地養(yǎng)老、健康產(chǎn)業(yè)。
山東銀保監(jiān)局印發(fā)的《關(guān)于加強(qiáng)新市民金融服務(wù)的工作方案》指出,支持商業(yè)銀行研究養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品,探索開(kāi)展養(yǎng)老儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)試點(diǎn)。
產(chǎn)因城強(qiáng),城因產(chǎn)興。工業(yè)化與城市化是經(jīng)濟(jì)社會(huì)……[詳情]
版權(quán)所有證券日?qǐng)?bào)網(wǎng)
互聯(lián)網(wǎng)新聞信息服務(wù)許可證 10120180014增值電信業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)許可證B2-20181903
京公網(wǎng)安備 11010202007567號(hào)京ICP備17054264號(hào)
證券日?qǐng)?bào)網(wǎng)所載文章、數(shù)據(jù)僅供參考,使用前務(wù)請(qǐng)仔細(xì)閱讀法律申明,風(fēng)險(xiǎn)自負(fù)。
證券日?qǐng)?bào)社電話:010-83251700網(wǎng)站電話:010-83251800 網(wǎng)站傳真:010-83251801電子郵件:xmtzx@zqrb.net
掃一掃,即可下載
掃一掃,加關(guān)注
掃一掃,加關(guān)注