資產置換+發(fā)行股份+支付現金 蘭生股份三管齊下收購會展類資產

    中國國際工業(yè)博覽會、世界人工智能大會、上海國際馬拉松……一連串炙手可熱的活動，有望搭上蘭生股份這輛“資本快車”。

    蘭生股份10月8日晚間公告稱，擬以所持有的蘭生輕工51%股權，置換會展集團100%股權中的等值部分，同時以發(fā)行股份及支付現金的方式，購買上述置入資產與置出資產交易價格的差額部分。

    目前，蘭生股份主營業(yè)務為進出口貿易，蘭生輕工即為公司下屬貿易類資產，會展集團為東浩蘭生集團下屬會展類資產。交易完成后，蘭生股份將聚焦會展產業(yè)，主營業(yè)務變更為會展項目的組織承辦、推廣及運營服務，實現上市公司業(yè)務轉型升級。

    由于置換資產、發(fā)行股份及支付現金購買資產的交易對方均為上市公司的實際控制法人東浩蘭生集團，所以此次交易構成關聯交易。

    資料顯示，會展集團系東浩蘭生集團下屬從事會展業(yè)務的主體，注冊資本1.5億元，擁有會展產業(yè)全鏈資源，業(yè)務涵蓋了展館運營、展覽組織、會議活動賽事、會展服務等會展產業(yè)鏈核心業(yè)務，是國內會展行業(yè)具有核心競爭力的單位之一。目前，會展集團承辦了中國國際工業(yè)博覽會、上海國際馬拉松、世界人工智能大會等活動，運營的展館主要有上海世博展覽館。

    財務數據方面，會展集團2017年、2018年及2019年上半年實現合并口徑營業(yè)收入分別為8.64億元、11.31億元及6.06億元；實現合并口徑歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為6607.25萬元、6775.04萬元及5500.35萬元。

    另外，會展集團目前計劃出讓其持有的東浩蘭生文傳60%股權，同時通過國有股權無償劃轉或協議轉讓方式，受讓東浩蘭生集團和上海廣告有限公司持有的世博文傳100%股權、上海東浩實業(yè)（集團）有限公司持有的上海廣告有限公司66.67%股權。

    蘭生股份此次籌劃的重大事項，早有市場預期。公司是上海國資企業(yè)中“大集團小公司”的典型代表，東浩蘭生集團收入超千億元，公司作為旗下唯一上市平臺，資產證券化率較低，集團整體上市或核心資產上市是東浩蘭生改革的重要方向。

    9月5日，上海市政府發(fā)布《上海市開展區(qū)域性國資國企綜合改革試驗的實施方案》，在國資管理體制、混改、企業(yè)動力、國資布局、公司治理、黨的領導和統(tǒng)籌協調方面提出了要求，提出“推動競爭類企業(yè)基本實現整體上市或核心業(yè)務資產上市，功能類和公共服務類企業(yè)加快符合條件的競爭性業(yè)務上市發(fā)展”。

    蘭生股份表示，此次交易上市公司將置入會展業(yè)務并置出進出口貿易業(yè)務，對于上市公司業(yè)務轉型具有重要意義。