牛基“獨(dú)門重倉(cāng)股”異動(dòng) 新能源仍受青睞

    臨近年尾，主動(dòng)權(quán)益類基金排名之爭(zhēng)硝煙彌漫。11月以來，今年業(yè)績(jī)排名靠前的基金經(jīng)理都進(jìn)入了沖刺狀態(tài)，崔宸龍、鐘帥等基金經(jīng)理的“獨(dú)門重倉(cāng)股”勢(shì)頭強(qiáng)勁，最牛個(gè)股漲幅甚至超過100%。不僅如此，他們還加緊調(diào)研上市公司，尋找排名戰(zhàn)的最后“砝碼”。據(jù)了解，新能源產(chǎn)業(yè)鏈依然受到不少?；?jīng)理的青睞。

    “獨(dú)門重倉(cāng)股”最高漲逾100%

    數(shù)據(jù)顯示，11月以來，主動(dòng)權(quán)益類基金的業(yè)績(jī)榜爭(zhēng)奪愈發(fā)激烈。截至12月6日，前海開源新經(jīng)濟(jì)（A份額）、前海開源公用事業(yè)的業(yè)績(jī)翻倍，排名前10的主動(dòng)權(quán)益類基金漲幅均超過79%（不同份額合并計(jì)算）。

    相較11月末，12月伊始的4個(gè)交易日內(nèi)，業(yè)績(jī)前10名座次已經(jīng)發(fā)生變化。廣發(fā)多因子、大成新銳產(chǎn)業(yè)擠入前10名，長(zhǎng)城行業(yè)輪動(dòng)（A份額）、華夏行業(yè)景氣排名也小幅提升。

    在此背景下，一些?；?ldquo;獨(dú)門重倉(cāng)股”開始年末突擊。

    比如華夏行業(yè)景氣三季度的“獨(dú)門重倉(cāng)股”欣銳科技，11月來漲幅已經(jīng)超過116%。同時(shí)，該股也由于年末頻頻異動(dòng)，11月以來3次登上了龍虎榜單，且其買賣前五席位中，機(jī)構(gòu)身影屢現(xiàn)。

    季報(bào)顯示，鐘帥管理的華夏行業(yè)景氣是該股第七大流通股股東，在三季度新買入逾226萬股，是該股目前唯一的重倉(cāng)基金。

    有基金業(yè)人士表示，往年常常會(huì)出現(xiàn)一些業(yè)績(jī)排名靠前的基金重倉(cāng)股年末異動(dòng)，其中不排除一些基金為了沖刺排名而拉升的可能。臨近年末，這類基金獨(dú)門重倉(cāng)股往往會(huì)受到市場(chǎng)關(guān)注。

    同樣異動(dòng)的還有鵬輝能源，該股11月來漲幅已經(jīng)超過86%。三季報(bào)顯示，該股被4家基金公司重倉(cāng)，其中，崔宸龍管理的前海開源新經(jīng)濟(jì)、前海開源公用事業(yè)大幅加倉(cāng)該股，是其第四、第六大流通股股東，合計(jì)持股占流通股比重超6%，持股規(guī)模逾2000萬股。

    另外，崔宸龍重倉(cāng)的吉林化纖、東方日升等個(gè)股，11月以來股價(jià)表現(xiàn)也較強(qiáng)，漲幅均超40%。

    新能源賽道被持續(xù)看好

    今年業(yè)績(jī)居前的主動(dòng)權(quán)益類基金，大多重倉(cāng)了新能源產(chǎn)業(yè)鏈公司。在激烈的業(yè)績(jī)排名戰(zhàn)下，部分基金經(jīng)理仍然看好新能源表現(xiàn)。

    以一些排名靠前的基金為例，據(jù)螞蟻財(cái)富估算，12月6日，前海開源新經(jīng)濟(jì)（A份額）的估算凈值跌幅為1.84%，實(shí)際跌幅為2.57%；信誠(chéng)新興產(chǎn)業(yè)（A份額）估算凈值為1.64%，實(shí)際跌幅為1.72%；華夏行業(yè)景氣估值凈值跌幅為2.18%，實(shí)際跌幅為2.27%。

    總體來看，牛基們的估算凈值和實(shí)際凈值差距并不顯著，這也意味著這些?；谧詈箨P(guān)頭的調(diào)倉(cāng)幅度或許不大。

    崔宸龍近期表示，目前來看，如果從新能源板塊短期“下車”可能是一種戰(zhàn)術(shù)選擇，但從戰(zhàn)略上看，這種操作或許是錯(cuò)的。戰(zhàn)術(shù)錯(cuò)誤有時(shí)候可以容忍，但戰(zhàn)略錯(cuò)誤要堅(jiān)決避免，未來一段時(shí)間內(nèi)，投資機(jī)會(huì)主要集中在新能源領(lǐng)域。

    從今年業(yè)績(jī)排名靠前的基金經(jīng)理11月調(diào)研情況看，新能源產(chǎn)業(yè)鏈公司也占據(jù)了較大比重。比如管理信誠(chéng)新興產(chǎn)業(yè)的王睿調(diào)研了德賽西威、當(dāng)升科技；大成國(guó)企改革基金經(jīng)理韓創(chuàng)調(diào)研了楚江新材、廣大特材，華商新興活力基金經(jīng)理高兵調(diào)研了海亮股份等。

    匯豐晉信研究總監(jiān)陸彬認(rèn)為，碳中和主線雖然已經(jīng)演繹了大半年，但其趨勢(shì)還遠(yuǎn)沒有結(jié)束，后市圍繞碳中和仍有很大的結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)。

    “新能源過去兩三年的漲幅只反映了行業(yè)基本面。新能源尤其新能源汽車行業(yè)，可能在未來幾個(gè)月迎來一次系統(tǒng)性估值中樞上升的投資機(jī)會(huì)。”陸彬說，未來需要結(jié)合供需情況，找到其中業(yè)績(jī)彈性最大、估值最匹配的一些環(huán)節(jié)，并做結(jié)構(gòu)性配置。