又一批基金隱形重倉股曝光 多家中小公司被相中

    隨著上市公司的中報(bào)陸續(xù)披露，公募二季度的隱形重倉股也正浮出水面。

    就8月份的最新情況而言，隸屬于汽車零配件板塊的立中集團(tuán)被神愛前、孫浩中重倉，連接器“小巨人”鼎通科技被馮明遠(yuǎn)、鐘帥、杜洋等人重倉，綜合性檢測機(jī)構(gòu)譜尼測試則被魏曉雪重倉。

    神愛前、孫浩中

    重倉立中集團(tuán)

    8月1日，立中集團(tuán)公布了中報(bào)。神愛前旗下三只基金都重倉了立中集團(tuán)。在此前公布的基金二季報(bào)中，立中集團(tuán)是神愛前在管的平安策略先鋒和平安轉(zhuǎn)型創(chuàng)新C的第十大重倉股。對(duì)于去年底剛成立的平安品質(zhì)優(yōu)選A而言，立中集團(tuán)則并未出現(xiàn)在其一季報(bào)和二季報(bào)的前十大重倉股中。

    截至二季度末，平安品質(zhì)優(yōu)選A對(duì)立中集團(tuán)的持倉達(dá)到了7339萬元，較一季度末的持倉市值漲超50%。除了公司本身股價(jià)上漲的因素以外，季度內(nèi)，平安品質(zhì)優(yōu)選A也對(duì)立中集團(tuán)進(jìn)行了小幅加倉。值得注意的是，平安品質(zhì)優(yōu)選A與上述另外兩只基金的前十大重倉股構(gòu)成頗為接近，最大的區(qū)別是將投資延伸到了港股通標(biāo)的，港股小鵬汽車首次進(jìn)入該基金的前十大重倉股行列。平安品質(zhì)優(yōu)選A對(duì)港股的重點(diǎn)布局，或許是立中集團(tuán)并未進(jìn)入該基金前十大重倉股的原因。

    孫浩中在管的信誠新興產(chǎn)業(yè)A也隱形重倉了立中集團(tuán)。二季度末，信誠新興產(chǎn)業(yè)A對(duì)立中集團(tuán)的持倉市值頗高，達(dá)到了2.2億元，與該基金第十大重倉股璞泰來2.4億元的持倉市值非常接近。值得注意的是，信誠新興產(chǎn)業(yè)A此前并未重倉過立中集團(tuán)，二季度的大手筆加倉，讓該基金一躍成為對(duì)立中集團(tuán)持倉市值最高的一只公募基金。

    立中集團(tuán)隸屬于汽車產(chǎn)業(yè)鏈上的汽車零配件板塊，公司已實(shí)現(xiàn)功能合金新材料、再生鑄造鋁合金、鋁合金車輪三大細(xì)分行業(yè)的引領(lǐng)，在此基礎(chǔ)上，立中集團(tuán)正在進(jìn)軍鋰電新材料領(lǐng)域。二季度期間，公司的股價(jià)收漲超47%。

    神愛前在二季報(bào)中詳細(xì)介紹了自己的調(diào)倉操作。他表示，二季度的持倉，在一季度持倉的基礎(chǔ)上進(jìn)一步加倉了成長方向，持倉結(jié)構(gòu)主要在海風(fēng)與海纜、汽車智能化與零部件、光伏與儲(chǔ)能、電子與半導(dǎo)體、鋰電產(chǎn)業(yè)鏈、免稅、啤酒等細(xì)分方向。他坦言，經(jīng)過兩個(gè)月的反彈，一些成長板塊漲幅不小，市場有部分聲音擔(dān)心調(diào)整。“我們認(rèn)為，短期來講，不排除市場出現(xiàn)一些小波動(dòng)、小切換，但整體良性可控，系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)較小，適當(dāng)休整行情會(huì)更加健康。”

    孫浩中對(duì)汽車產(chǎn)業(yè)鏈的興趣則主要聚焦在新能源方面。他表示，展望未來，他認(rèn)為新能源產(chǎn)業(yè)自身仍處于技術(shù)持續(xù)創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)不斷升級(jí)的階段，同時(shí)它對(duì)其他產(chǎn)業(yè)的滲透與重構(gòu)正在發(fā)生，相關(guān)投資機(jī)會(huì)不斷涌現(xiàn)。“我們將繼續(xù)聚焦新能源產(chǎn)業(yè)，以新能源汽車、新能源發(fā)電為主要的投資方向，我們對(duì)行業(yè)的發(fā)展前景依然持樂觀態(tài)度。”

    馮明遠(yuǎn)重倉鼎通科技

    8月3日，鼎通科技發(fā)布的二季報(bào)顯示，馮明遠(yuǎn)在管的信澳新能源產(chǎn)業(yè)隱形重倉了鼎通科技，持倉市值為8772萬元，相比上一期增持超過190%。就二季度的持倉情況來看，信澳新能源產(chǎn)業(yè)的重倉持股大都集中在新能源產(chǎn)業(yè)鏈和汽車產(chǎn)業(yè)鏈，包括有色金屬股天齊鋰業(yè)、贛鋒鋰業(yè)，電力設(shè)備股璞泰來、寧德時(shí)代、珠海冠宇，以及汽車股比亞迪、華域汽車和富臨精工。

    盡管如此，馮明遠(yuǎn)對(duì)通信板塊始終保持關(guān)注。以通信股中興通訊為例，去年末，中興通訊曾一度位列該基金的第二大重倉股；今年一季度末，中興通訊跌出前十大重倉股行列；二季度末，中興通訊又再度回歸前十大重倉股名單。對(duì)于同為通信股的鼎通科技，馮明遠(yuǎn)在本季度也有較大幅度的加倉。值得注意的是，中興通訊正在發(fā)力汽車電子業(yè)務(wù)，而鼎通科技的汽車連接器業(yè)務(wù)則深刻受益于汽車產(chǎn)業(yè)的電動(dòng)化和智能化。

    此外，鐘帥在管的華夏行業(yè)景氣、杜洋在管的工銀瑞信戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型也隱形重倉了鼎通科技。其中，華夏行業(yè)景氣對(duì)鼎通科技的持股市值較上期增加了1億元，工銀瑞信戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型對(duì)鼎通科技的持股市值則較上期有所減少。

    被譽(yù)為連接器“小巨人”的鼎通科技是一家研發(fā)通訊連接器精密組件、汽車連接器精密組件的高新技術(shù)企業(yè)。興業(yè)證券研究所認(rèn)為，憑借在通信領(lǐng)域的技術(shù)積淀，公司汽車連接器業(yè)務(wù)成功轉(zhuǎn)型汽車連接器廠商，整車廠和電池包客戶開拓順利，深度受益于汽車電動(dòng)化和智能化的浪潮。

    魏曉雪重倉譜尼測試

    8月1日，譜尼測試的二季報(bào)顯示，魏曉雪在管的光大中國制造2025、光大保德信睿盈都隱形重倉了譜尼測試，兩只基金對(duì)譜尼測試的持倉較上期都有所增長。值得注意的是，上述兩只基金的持倉主要集中在制造業(yè)，不過，光大中國制造2025二季度重倉了邁瑞醫(yī)療，光大保德信睿盈則重倉了長春高新、邁瑞醫(yī)療和華測檢測，體現(xiàn)了魏曉雪對(duì)醫(yī)療板塊和檢測業(yè)務(wù)的重點(diǎn)關(guān)注。

    與此同時(shí)，譜尼測試也在魏曉雪在管的另外兩只基金的前十大重倉股名單里，其中，光大新增長對(duì)譜尼測試的持倉接近9000萬元。此外，萬家基金的黃興亮也看好譜尼測試，萬家創(chuàng)業(yè)板2年定開A的二季報(bào)顯示，譜尼測試是該基金的第一大重倉股。

    譜尼測試是一家綜合性檢測機(jī)構(gòu)，華泰證券研究所分析稱，中報(bào)顯示，譜尼測試的醫(yī)學(xué)醫(yī)藥檢測表現(xiàn)強(qiáng)勢，其中，醫(yī)學(xué)檢驗(yàn)收入大幅增長，但毛利率相對(duì)較低；醫(yī)藥CRO/CDMO受益于上?；禺a(chǎn)能釋放，食品與環(huán)境檢測保持穩(wěn)健增長。

    魏曉雪在二季報(bào)中坦言，由于一季度相對(duì)低估了外部性因素對(duì)整體經(jīng)濟(jì)面的沖擊，無論國內(nèi)還是國外，所以在操作上并未有所警惕，倉位沒有進(jìn)行調(diào)整。二季度，市場下跌急速且迅猛，判斷再降倉的意義已不顯著。因此，在二季度中，除了應(yīng)付基金申贖外，沒有進(jìn)行倉位上的過多調(diào)整。主要工作為梳理持倉，加大優(yōu)秀公司的持股比例，持倉結(jié)構(gòu)在逐步由分散變集中。