銀行美元存款利率“5字頭”難覓 長期或繼續(xù)下行

    本報(bào)記者 熊悅

    美元存款利率走勢與美國聯(lián)邦儲(chǔ)備委員會(huì)（以下簡稱“美聯(lián)儲(chǔ)”）貨幣政策密切相關(guān)。受此前美聯(lián)儲(chǔ)加息周期等因素影響，美元存款產(chǎn)品一度憑借較高的利率水平吸引了部分投資者的目光。伴隨著今年以來美聯(lián)儲(chǔ)降息，美元存款利率水平相應(yīng)出現(xiàn)波動(dòng)。

    《證券日報(bào)》記者注意到，繼9月份美聯(lián)儲(chǔ)降息50個(gè)基點(diǎn)以來，國內(nèi)多家商業(yè)銀行也調(diào)降了其美元存款產(chǎn)品的利率，目前利率在“5字頭”以上的美元存款產(chǎn)品已不容易找到。近日美聯(lián)儲(chǔ)又宣布降息25個(gè)基點(diǎn)，業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì)，受此影響美元存款產(chǎn)品利率或?qū)⒗^續(xù)下行。

    11月8日，有城商行的理財(cái)客戶經(jīng)理告訴記者，該行的美元存款產(chǎn)品，今年已經(jīng)下調(diào)過利率。此前相關(guān)產(chǎn)品的利率在4%以上維持了較長一段時(shí)間，最高曾達(dá)到5%以上。該行的美元存款利率每周更新一次。目前該行有三個(gè)月、六個(gè)月、一年期的美元存款產(chǎn)品，起存金額在1萬美元以下的相應(yīng)年利率分別為3.95%、3.65%、3.35%；起存金額在1萬（含）美元以上的相應(yīng)年利率分別為4.05%、3.75%、3.45%。

    近期已有多家銀行調(diào)降了旗下各個(gè)期限的美元存款產(chǎn)品利率。例如，恒豐銀行8月31日公告的產(chǎn)品信息顯示，該行提供的三個(gè)月期、六個(gè)月期、一年期、兩年期的美元存款產(chǎn)品，起存金額在50美元至1萬美元的相應(yīng)年利率分別為3.80%、4.25%、4.35%、4.15%；起存金額在1萬美元以上的相應(yīng)年利率分別為4.60%、4.65%、4.65%、4.35%。

    10月21日，恒豐銀行更新后的產(chǎn)品信息顯示，該行50美元至1萬美元起存的三個(gè)月期、六個(gè)月期、一年期的美元存款產(chǎn)品年利率，分別下降60個(gè)基點(diǎn)、85個(gè)基點(diǎn)、95個(gè)基點(diǎn)至3.20%、3.40%、3.40%；1萬美元起存的三個(gè)月期美元存款產(chǎn)品年利率降至4.00%，其余期限的產(chǎn)品年利率均在4.00%以下。

    重慶銀行9月18日的產(chǎn)品信息顯示，該行三個(gè)月期、六個(gè)月期的美元存款產(chǎn)品年利率均達(dá)到5%。10月23日該行更新的產(chǎn)品信息顯示，該行三個(gè)月期、六個(gè)月期的美元存款產(chǎn)品年利率分別下降30個(gè)基點(diǎn)、35個(gè)基點(diǎn)。

    此外，南京銀行、華商銀行等近期也對部分期限的美元存款產(chǎn)品年利率進(jìn)行調(diào)降。

    整體來看，根據(jù)中國人民銀行最新公布的2024年第三季度中國貨幣政策執(zhí)行報(bào)告數(shù)據(jù)，今年下半年以來，各個(gè)期限的大額美元存款平均利率總體呈現(xiàn)不同程度的下降趨勢，如一年期的大額美元存款平均利率連續(xù)兩個(gè)月下滑，8月份環(huán)比下降51個(gè)基點(diǎn)，9月份環(huán)比下降9個(gè)基點(diǎn)。

    某國有大行理財(cái)客戶經(jīng)理告訴記者，目前購買美元存款有現(xiàn)鈔和購匯兩種方式。購匯購買美元存款，除利率調(diào)整之外，還需格外關(guān)注匯率波動(dòng)可能帶來的收益損失風(fēng)險(xiǎn)。“考慮到匯率等因素的影響，不太建議通過購匯來購買利率相對較高的美元存款，后續(xù)再兌回人民幣的方式以博取收益。”

    南開大學(xué)金融發(fā)展研究院院長田利輝表示，在不考慮通脹的前提下，美元存款的實(shí)際收益狀況主要受利率、匯率、存期等因素影響。其中美元存款利率是決定美元存款收益的直接因素。“這一傳導(dǎo)機(jī)制大致為，降息導(dǎo)致融資成本下降，美國商業(yè)銀行需調(diào)整存款利率以應(yīng)對，我國商業(yè)銀行美元存款利率也隨之受到影響。”

    受訪專家表示，結(jié)合當(dāng)前美聯(lián)儲(chǔ)的降息政策，后續(xù)或繼續(xù)影響美元存款利率下行。同時(shí)，伴隨中國經(jīng)濟(jì)持續(xù)向好以及人民幣兌美元匯率或出現(xiàn)升值趨勢。投資美元存款的預(yù)期回報(bào)率可能會(huì)出現(xiàn)比較明顯的下降。如果在美元存款到期之前美元相對于人民幣貶值，儲(chǔ)戶或面臨一定的匯兌損失。

    近日多家券商發(fā)布研報(bào)稱，受美國經(jīng)濟(jì)狀況、政策連續(xù)性、穩(wěn)定市場預(yù)期等因素影響，美聯(lián)儲(chǔ)或?qū)⒃诮衲?2月份繼續(xù)推動(dòng)降息進(jìn)程，但預(yù)計(jì)明年降息步伐或放緩。