壽險(xiǎn)業(yè)提前籌劃開(kāi)門(mén)紅產(chǎn)品 業(yè)界預(yù)測(cè)“逆風(fēng)翻盤(pán)”可能性大

    本報(bào)記者 冷翠華

    進(jìn)入10月份，中國(guó)人壽率先啟動(dòng)2023年開(kāi)門(mén)紅產(chǎn)品宣傳，拉開(kāi)了壽險(xiǎn)業(yè)2023年開(kāi)門(mén)紅序幕。

    當(dāng)前，壽險(xiǎn)市場(chǎng)仍處在深度轉(zhuǎn)型期，新單增長(zhǎng)乏力，業(yè)界各方高度關(guān)注2023年開(kāi)門(mén)紅業(yè)績(jī)。接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪的業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，展望2023年開(kāi)門(mén)紅，壽險(xiǎn)業(yè)面臨較好的外部環(huán)境，疊加產(chǎn)品本身的競(jìng)爭(zhēng)力、更加豐富的營(yíng)銷(xiāo)方式等因素，有望實(shí)現(xiàn)“逆風(fēng)翻盤(pán)”，實(shí)現(xiàn)真正的“開(kāi)門(mén)紅”。

    險(xiǎn)企積極備戰(zhàn)開(kāi)門(mén)紅

    在中國(guó)人壽啟動(dòng)2023年開(kāi)門(mén)紅的同時(shí)，其他險(xiǎn)企也在積極備戰(zhàn)。有險(xiǎn)企相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，從10月13日開(kāi)始，公司將組織營(yíng)銷(xiāo)員進(jìn)行為期3天的2023年開(kāi)門(mén)紅封閉式培訓(xùn)，隨后將正式啟動(dòng)開(kāi)門(mén)紅產(chǎn)品的銷(xiāo)售。

    保險(xiǎn)業(yè)素有“開(kāi)門(mén)紅、全年紅”的說(shuō)法，也就是說(shuō)，一季度業(yè)績(jī)對(duì)全年業(yè)績(jī)目標(biāo)的達(dá)成具有十分重要的意義。開(kāi)門(mén)紅備戰(zhàn)一般從前一年的10月份啟動(dòng)。

    今年，壽險(xiǎn)業(yè)仍面臨業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)乏力、保險(xiǎn)營(yíng)銷(xiāo)員持續(xù)流失等多重挑戰(zhàn)。由于新單銷(xiāo)售乏力，上市險(xiǎn)企的新業(yè)務(wù)價(jià)值（NBV）呈負(fù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，業(yè)界普遍預(yù)計(jì)全年NBV增幅難以“轉(zhuǎn)正”。

    在這樣的背景下，無(wú)論是保險(xiǎn)公司還是業(yè)界各方，都對(duì)2023年開(kāi)門(mén)紅充滿(mǎn)了期待。“無(wú)論是行業(yè)還是市場(chǎng)，更多將目光投向2023年，積極備戰(zhàn)2023年開(kāi)門(mén)紅成為共識(shí)。”招商證券鄭積沙團(tuán)隊(duì)表示。

    深圳市靠譜?？萍及l(fā)展有限公司CEO吳軍對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，當(dāng)前注重開(kāi)門(mén)紅的險(xiǎn)企主體更多，啟動(dòng)時(shí)間提前，激勵(lì)力度加大，手段更為豐富，但最終業(yè)績(jī)受多種因素影響。

    從最早推出2023年開(kāi)門(mén)紅產(chǎn)品的中國(guó)人壽來(lái)看，其主打產(chǎn)品為“鑫享未來(lái)”。北京排排網(wǎng)保險(xiǎn)代理有限公司總經(jīng)理?xiàng)罘治稣J(rèn)為，該產(chǎn)品由快返型“年金保險(xiǎn)+萬(wàn)能賬戶(hù)”構(gòu)成，其相對(duì)競(jìng)爭(zhēng)力在于，對(duì)應(yīng)的萬(wàn)能賬戶(hù)最高結(jié)算利率可達(dá)4.8%，不過(guò)也需要注意，萬(wàn)能賬戶(hù)寫(xiě)進(jìn)合同的保底利率才是“最后的防線(xiàn)”，當(dāng)前的結(jié)算利率并不代表未來(lái)的實(shí)際利率，存在一定不確定性。鄭積沙團(tuán)隊(duì)認(rèn)為，該產(chǎn)品延續(xù)了高流動(dòng)性的打法，疊加年金險(xiǎn)的較高收益特征和剛兌屬性，具備顯著競(jìng)爭(zhēng)力。吳軍則表示，單看產(chǎn)品本身的收益率，并無(wú)顯著優(yōu)勢(shì)，但中國(guó)人壽還有品牌、服務(wù)等“加分項(xiàng)”，因此，其具備一定的綜合競(jìng)爭(zhēng)力。

    目前，大部分險(xiǎn)企2023年開(kāi)門(mén)紅的主打產(chǎn)品尚未正式亮相，但業(yè)界分析人士認(rèn)為，儲(chǔ)蓄類(lèi)保險(xiǎn)產(chǎn)品仍將是主流。吳軍認(rèn)為，開(kāi)門(mén)紅期間的主打產(chǎn)品將以高性?xún)r(jià)比的儲(chǔ)蓄類(lèi)保險(xiǎn)為主。楊帆認(rèn)為，險(xiǎn)企在個(gè)險(xiǎn)渠道將以“快返型年金+萬(wàn)能險(xiǎn)”的雙主險(xiǎn)組合為主，同時(shí)會(huì)增加養(yǎng)老社區(qū)等養(yǎng)老保障服務(wù)；在銀保渠道、線(xiàn)上或線(xiàn)下經(jīng)代平臺(tái)，預(yù)計(jì)還會(huì)主打增額終身壽險(xiǎn)。

    業(yè)績(jī)小高峰可期

    目前來(lái)看，險(xiǎn)企對(duì)自身開(kāi)門(mén)紅業(yè)績(jī)的預(yù)期比較謹(jǐn)慎，但分析人士大多認(rèn)為，壽險(xiǎn)業(yè)2023年開(kāi)門(mén)紅業(yè)績(jī)可期。

    “我們認(rèn)為，隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)修復(fù)、社會(huì)活動(dòng)有序恢復(fù)、居民風(fēng)險(xiǎn)預(yù)期改善、自身產(chǎn)品力提升和競(jìng)品性?xún)r(jià)比走低等，開(kāi)門(mén)紅有望扭轉(zhuǎn)頹勢(shì)、實(shí)現(xiàn)正增長(zhǎng)。”鄭積沙團(tuán)隊(duì)表示，一方面，當(dāng)前開(kāi)門(mén)紅產(chǎn)品本身具備明顯的吸引力，另一方面，長(zhǎng)期市場(chǎng)需求終將在短期抑制后迎來(lái)均值回歸。

    “我對(duì)壽險(xiǎn)業(yè)2023年開(kāi)門(mén)紅的預(yù)期比較樂(lè)觀。一方面，受疫情等因素影響，更多人意識(shí)到對(duì)未來(lái)規(guī)劃以及抵御風(fēng)險(xiǎn)的重要性；另一方面，在保本理財(cái)正式退出市場(chǎng)后，人們對(duì)保險(xiǎn)的重視程度越來(lái)越高。同時(shí)，開(kāi)門(mén)紅產(chǎn)品一般都比較有競(jìng)爭(zhēng)力，能進(jìn)一步激發(fā)人們的購(gòu)買(mǎi)需求。”楊帆表示。

    友泰商服CEO趙大瑋也表示，預(yù)計(jì)2023年壽險(xiǎn)業(yè)開(kāi)門(mén)紅可能迎來(lái)業(yè)績(jī)小高峰。

    另一位分析人士表示，從需求側(cè)看，最近幾年受到壓抑的市場(chǎng)需求有望迎來(lái)反彈；從供給側(cè)看，雖然近兩年保險(xiǎn)營(yíng)銷(xiāo)員大幅縮減，但減員增效過(guò)程中，精英人力資源得以留存，并且產(chǎn)品研發(fā)板塊維持穩(wěn)定。從外部環(huán)境看，宏觀利率處在下行區(qū)間，資本市場(chǎng)呈大幅震蕩態(tài)勢(shì)，給開(kāi)門(mén)紅儲(chǔ)蓄類(lèi)保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)和銷(xiāo)售提供了較有利的外部環(huán)境。同時(shí)，為了做好開(kāi)門(mén)紅，大量險(xiǎn)企會(huì)加大資源傾斜力度，通過(guò)優(yōu)化產(chǎn)品設(shè)計(jì)、加大營(yíng)銷(xiāo)力度等方式激發(fā)消費(fèi)者需求。因此，整體上看，壽險(xiǎn)業(yè)有機(jī)會(huì)在開(kāi)門(mén)紅期間實(shí)現(xiàn)業(yè)績(jī)“逆風(fēng)翻盤(pán)”，在低基數(shù)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)較快增長(zhǎng)。

    不過(guò)，吳軍的預(yù)期相對(duì)謹(jǐn)慎。他表示，考慮到經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、疫情影響、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)同質(zhì)化等多重因素的綜合影響，壽險(xiǎn)業(yè)開(kāi)門(mén)紅同比增長(zhǎng)的總體難度在增加，但不同險(xiǎn)企間可能出現(xiàn)兩極分化，部分險(xiǎn)企沿用傳統(tǒng)打法，開(kāi)門(mén)紅工作效率可能會(huì)明顯下降，但面對(duì)新興市場(chǎng)、新的中高凈值人群，部分險(xiǎn)企可能會(huì)有出色表現(xiàn)。