當懷敬畏之心 方能基業(yè)長青

    因未能及時兌付理財產品向投資者致歉，由于業(yè)績不佳而發(fā)文道歉，怒懟投資者“有本事贖回自己去炒股”后求原諒……近期，基金行業(yè)似乎刮起一陣“道歉風”。當“買基熱”遇上股市“倒春寒”，投資者提出的關切，不免給資管機構造成壓力。然而，面對這些關切，機構的反應不盡相同，甚至大相徑庭，折射出敬畏投資者的心態(tài)差異。事實上，只有知敬畏守底線的機構才能行穩(wěn)致遠，基業(yè)長青。

    “受人之托、代人理財”是資產管理行業(yè)的本質，證券公司、基金公司、期貨公司和私募基金管理人等理應堅持以客戶為中心，遵守契約精神、履行信義義務，夯實發(fā)展根基。最新數據顯示，截至2021年2月底，我國公募基金資產凈值達21.78萬億元，再創(chuàng)新高。然而與證券基金行業(yè)規(guī)模、資本實力等“硬指標”的快速擴張相比，行業(yè)文化、職業(yè)道德等“軟實力”發(fā)展相對滯后，與業(yè)務經營發(fā)展不平衡、不協調的問題比較突出，制約著行業(yè)經營質效的全面提升。實踐證明，知敬畏守底線，遵守契約精神，方能提升“軟實力”與核心競爭力。

    知敬畏需持守合規(guī)底線。首先，證券基金公司作為資本市場最重要的專業(yè)機構，理應依法合規(guī)經營，取信于市場。逾越規(guī)則的制約，熱衷搞各種監(jiān)管套利，打“擦邊球”，短期內帶來了超額收益，但終將“搬起石頭砸自己的腳”。其次，要以嚴懲違法違規(guī)行為，倒逼機構合規(guī)經營。監(jiān)管部門應持續(xù)凈化市場生態(tài)，對資本市場各類違法違規(guī)行為動真格、出重拳、擊要害，讓新風正氣落地生根。再者，可促進行業(yè)文化建設與監(jiān)管分類掛鉤?？上驳氖牵袊C監(jiān)會此前已明確，完善證券基金機構分類評價政策體系，研究設立職業(yè)道德與行業(yè)文化建設專項指標。此外，應強化警示教育，讓踐踏合規(guī)底線、違法失信的公司和人員“曝曝光”“露露臉”。

    知敬畏還要提升專業(yè)水平。一方面，證券基金行業(yè)是門“手藝活兒”，證券公司、基金公司、期貨公司和私募基金管理人應不斷提升專業(yè)水平和核心競爭力，做到“了解你的客戶”，將適當的產品銷售給適當的投資者。另一方面，證券基金行業(yè)要主動承擔知識普及、風險提示和信息咨詢等投教義務，依法依規(guī)及時妥善解決投資者訴求。另外，行業(yè)機構和從業(yè)人員要主動履行對客戶的誠信義務，珍惜聲譽，擦亮誠信經營品牌。

    自助者，天助之。保護投資者利益更需投資者專業(yè)水平的提高。“盲目追星式買基金”等非理性行為，致使一些投資者頻頻入“坑”。對此，一方面，監(jiān)管部門、中介機構、新聞媒體應加大投資者保護宣傳力度，營造法律保護、監(jiān)管保護、自律保護、市場保護、自我保護的投資者保護大格局。另一方面，投資者要自覺強化“買者自負”的風險意識和理性思維，汲取教訓，加強對資本市場相關知識學習，選擇適合自身產品，不盲目跟風。

    眾人拾柴火焰高。形成心存敬畏的良好投資生態(tài)，需要加強證券基金行業(yè)文化建設。只有強化監(jiān)管硬約束，形成持守底線、敬畏專業(yè)的行業(yè)自覺，讓敬畏之心成為從業(yè)人員的自覺行動，投資者專業(yè)化能力更強，證券基金行業(yè)文化發(fā)展建設才能更加健康，資本市場的投資環(huán)境才會更友好，才能打造出證券基金行業(yè)的“百年老店”。