券商分類評(píng)價(jià)或增新指標(biāo) 爭(zhēng)當(dāng)退市企業(yè)主辦券商可加分

    券商年度大考的試卷，或?qū)⒃黾有碌脑u(píng)分指標(biāo)——從事退市企業(yè)主辦券商的情況。

    近日，股轉(zhuǎn)公司、各大交易所以及中國(guó)結(jié)算聯(lián)合就退市實(shí)施辦法公開征求意見。征求意見將主辦券商通過市場(chǎng)化方式主動(dòng)承接退市公司，作為其履行社會(huì)責(zé)任的重要體現(xiàn)，在證券公司分類評(píng)價(jià)中予以考慮，形成正向激勵(lì)機(jī)制。主辦券商怠于履行職責(zé)的，相關(guān)單位可采取自律管理措施。

    監(jiān)管認(rèn)為，此舉可以“有效解決長(zhǎng)期以來退市公司確定主辦券商困難、證券公司不愿意承接退市公司等問題”。

    根據(jù)《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》，證監(jiān)會(huì)可以組織中證協(xié)等單位對(duì)券商的社會(huì)責(zé)任履行情況等進(jìn)行專項(xiàng)評(píng)價(jià)。證監(jiān)會(huì)可以根據(jù)券商專項(xiàng)評(píng)價(jià)結(jié)果，對(duì)券商評(píng)價(jià)計(jì)分進(jìn)行調(diào)整。

    分類評(píng)價(jià)或增新指標(biāo)

    2月25日，證監(jiān)會(huì)就《關(guān)于完善上市公司退市后監(jiān)管工作的指導(dǎo)意見》公開征求意見。在證監(jiān)會(huì)指導(dǎo)下，上交所、深交所、北交所、股轉(zhuǎn)公司和中國(guó)結(jié)算聯(lián)合起草了《關(guān)于退市公司進(jìn)入退市板塊掛牌轉(zhuǎn)讓的實(shí)施辦法》，并向社會(huì)公開征求意見。

    證監(jiān)會(huì)在指導(dǎo)意見中表示，“完善激勵(lì)約束機(jī)制，推動(dòng)證券公司主動(dòng)承接退市公司在退市板塊掛牌轉(zhuǎn)讓服務(wù)”。

    在交易場(chǎng)所及中國(guó)結(jié)算起草的具體實(shí)施辦法中，將主辦券商承接機(jī)制進(jìn)行了制度化。明確退市公司主辦券商確定的基本原則，提前最終確定主辦券商的時(shí)間。將主辦券商通過市場(chǎng)化方式主動(dòng)承接退市公司作為其履行社會(huì)責(zé)任的重要體現(xiàn)，在證券公司分類評(píng)價(jià)中予以考慮，形成正向激勵(lì)機(jī)制，有效解決長(zhǎng)期以來退市公司確定主辦券商困難、證券公司不愿意承接退市公司等問題。

    具體而言，退市公司應(yīng)在摘牌前十個(gè)交易日之前聘請(qǐng)主辦券商并簽訂《委托股票轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。退市公司和主辦券商應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持市場(chǎng)化原則，根據(jù)退市公司股票掛牌等實(shí)際情況，合理確定收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。

    退市公司在摘牌前第十個(gè)交易日仍未聘請(qǐng)主辦券商的，由交易所在退市公司摘牌前協(xié)調(diào)確定最近一次擔(dān)任公司保薦機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)顧問的證券公司作為主辦券商。如公司因欺詐發(fā)行而強(qiáng)制退市的，原則上由交易所協(xié)調(diào)確定公司公開發(fā)行并上市或重組上市的保薦機(jī)構(gòu)擔(dān)任主辦券商。

    在交易所為退市公司協(xié)調(diào)確定主辦券商前，證券公司可以向交易所主動(dòng)申請(qǐng)擔(dān)任主辦券商。

    如因合并、分立、解散等原因?qū)е伦C券公司不再存續(xù)的，以承接原證券公司業(yè)務(wù)的證券公司作為主辦券商。

    退市公司應(yīng)當(dāng)及時(shí)與主辦券商取得聯(lián)系，簽訂《委托股票轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，積極配合履行股票進(jìn)入退市板塊掛牌轉(zhuǎn)讓的相關(guān)程序。

    退市公司不配合辦理前款規(guī)定事項(xiàng)的，主辦券商應(yīng)當(dāng)直接辦理交易所市場(chǎng)的股份退出登記、股份重新確認(rèn)、退市板塊的股份初始登記及公司股票進(jìn)入退市板塊掛牌轉(zhuǎn)讓等事宜。

    證券公司主動(dòng)擔(dān)任主辦券商的，納入證券公司當(dāng)年分類評(píng)價(jià)考慮，具體遵照證監(jiān)會(huì)規(guī)定。

    專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法適時(shí)升級(jí)

    證券時(shí)報(bào)記者注意到，現(xiàn)在的征求意見只是表明券商如果主動(dòng)爭(zhēng)做退市公司的主辦券商，將在券商分類評(píng)價(jià)中予以考慮。但是如何加分、加多少分暫不明確。現(xiàn)在可以確定的是，在分類評(píng)價(jià)中，這一項(xiàng)目將作為券商履行社會(huì)責(zé)任的體現(xiàn)。

    2021年底，中證協(xié)發(fā)布了《證券公司履行社會(huì)責(zé)任專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》（下稱“《專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》”）。

    中證協(xié)稱，為進(jìn)一步督促券商履行社會(huì)責(zé)任，完善社會(huì)責(zé)任激勵(lì)約束機(jī)制，規(guī)范社會(huì)責(zé)任專項(xiàng)評(píng)價(jià)工作流程，結(jié)合近年來證券行業(yè)履行社會(huì)責(zé)任的實(shí)踐成果和專項(xiàng)評(píng)價(jià)的工作經(jīng)驗(yàn)，按照新時(shí)代證券行業(yè)踐行社會(huì)責(zé)任的新要求，制定了《專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》。

    《專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》從券商服務(wù)鄉(xiāng)村振興、踐行新發(fā)展理念、參與社會(huì)公益等方面規(guī)定了評(píng)價(jià)內(nèi)容，所附《證券公司履行社會(huì)責(zé)任專項(xiàng)評(píng)價(jià)指標(biāo)》對(duì)中證協(xié)2017年發(fā)布、2018年修訂的《證券公司脫貧攻堅(jiān)等社會(huì)責(zé)任履行情況專項(xiàng)評(píng)價(jià)指標(biāo)》予以修訂，并細(xì)化了統(tǒng)計(jì)口徑和具體要求。

    據(jù)了解，專項(xiàng)評(píng)價(jià)原則上每年開展一次，評(píng)價(jià)期為1月1日至12月31日。對(duì)券商自2022年起履行社會(huì)責(zé)任情況專項(xiàng)評(píng)價(jià)，將適用《專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》。

    證券時(shí)報(bào)記者發(fā)現(xiàn)，《專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》的指標(biāo)包括服務(wù)鄉(xiāng)村振興、踐行新發(fā)展理念、參與社會(huì)公益、所獲表彰獎(jiǎng)勵(lì)等部分。其中暫未發(fā)現(xiàn)有涉及券商作為退市公司主辦券商之類的條款。

    不過，《專項(xiàng)評(píng)價(jià)辦法》也指出，中證協(xié)會(huì)長(zhǎng)辦公會(huì)可以根據(jù)監(jiān)管要求、行業(yè)發(fā)展情況等，在征求行業(yè)機(jī)構(gòu)和監(jiān)管部門意見的基礎(chǔ)上，適時(shí)對(duì)評(píng)價(jià)指標(biāo)予以評(píng)估調(diào)整。