證監(jiān)會：對戰(zhàn)略投資者出借證券行為嚴格監(jiān)管

    本報記者 吳曉璐

    近日，金帝股份高管與核心員工參與IPO戰(zhàn)略配售設(shè)立的資產(chǎn)管理計劃在上市首日出借其獲配證券，引發(fā)市場關(guān)注。

    9月19日，證監(jiān)會有關(guān)部門負責(zé)人答記者問時表示，證監(jiān)會已關(guān)注到相關(guān)情況并進行了核查。根據(jù)目前核查情況，上述融券業(yè)務(wù)符合當前監(jiān)管規(guī)定，未發(fā)現(xiàn)相關(guān)主體繞道減持、合謀進行利益輸送等問題。證監(jiān)會對戰(zhàn)略投資者出借證券行為嚴格監(jiān)管，明確要求相關(guān)主體不得通過任何方式變相減持、不得通過任何方式合謀進行利益輸送，一旦發(fā)現(xiàn)將依法嚴肅處理。

    9月1日，金帝股份上市，在上市首日公司股票即納入兩融（融資融券）標的。次日，上交所披露的兩融數(shù)據(jù)顯示，上市首日金帝股份就被融券賣出458.32萬股，引發(fā)市場關(guān)注。根據(jù)監(jiān)管轉(zhuǎn)融通證券出借相關(guān)規(guī)定，首發(fā)戰(zhàn)略配售股可通過參與轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，出借其持有的股份。

    而金帝股份首發(fā)戰(zhàn)略配售投資者只有公司高管和核心員工參與的專項資產(chǎn)管理計劃（國信證券金帝股份員工參與戰(zhàn)略配售1號集合資產(chǎn)管理計劃、國信證券金帝股份員工參與戰(zhàn)略配售2號集合資產(chǎn)管理計劃），獲配股數(shù)合計470.0871萬股。一時之間，關(guān)于公司高管繞道減持、利益輸送的討論不斷。

    對此，證監(jiān)會上述負責(zé)人表示，根據(jù)《證券發(fā)行與承銷管理辦法》第二十一條、第二十三條規(guī)定，發(fā)行人的高級管理人員與核心員工可以通過設(shè)立資產(chǎn)管理計劃參與戰(zhàn)略配售；參與戰(zhàn)略配售的投資者在承諾的持有期限內(nèi)，可以按規(guī)定向證券金融公司借出獲得配售的證券。上述規(guī)定的主要目的是改善新股上市初期流動性，抑制價格過度波動。戰(zhàn)略投資者出借的證券到期后，將收回全部股份、僅獲得出借收益，并繼續(xù)作為限售股管理。

    經(jīng)證監(jiān)會核查，金帝股份高管與核心員工參與戰(zhàn)略配售后，在上市首日由資管計劃通過轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)將股票出借給證券金融公司，再由證券金融公司轉(zhuǎn)融券給13家證券公司，124名投資者（包括35名個人投資者、89家私募基金）依規(guī)從13家證券公司融券賣出。根據(jù)目前核查情況，上述融券業(yè)務(wù)符合當前監(jiān)管規(guī)定，未發(fā)現(xiàn)相關(guān)主體繞道減持、合謀進行利益輸送等問題。

    上述負責(zé)人強調(diào)，證監(jiān)會對戰(zhàn)略投資者出借證券行為嚴格監(jiān)管，明確要求相關(guān)主體不得通過任何方式變相減持、不得通過任何方式合謀進行利益輸送，一旦發(fā)現(xiàn)將依法嚴肅處理。針對市場反映的上市公司高管與核心員工參與戰(zhàn)略配售后階段性出借股票的規(guī)則，證監(jiān)會將充分聽取各方意見，進一步論證評估。