資本加緊布局光伏板塊 看好產(chǎn)業(yè)長期投資價值

    本報記者 李正

    高瓴資本今年12月份連續(xù)兩次出手，大手筆布局A股光伏板塊。

    12月21日，隆基股份公告稱，公司于2020年12月19日收到持股5%以上股東李春安通知，李春安擬通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式，向高瓴資本（使用“高瓴資本管理有限公司-中國價值基金（交易所）”賬戶）轉(zhuǎn)讓其持有的公司股份逾2.26億股，占公司總股本的6.00%。本次交易的每股轉(zhuǎn)讓價格為70元，交易對價總額超過158.41億元。

    此前的12月9日，通威股份發(fā)布非公開發(fā)行股票發(fā)行結(jié)果顯示，高瓴資本管理有限公司-中國價值基金（交易所）作為認(rèn)購對象，以5億元資金，認(rèn)購公司非公開發(fā)行股份約1786萬股。

    中國人民大學(xué)高禮研究院宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)助理教授王鵬在接受《證券日報》記者采訪時表示，高瓴資本在投資方面的一個非常重要的特點(diǎn)就是專注于超長期價值投資。

    據(jù)王鵬介紹，高瓴資本投資的標(biāo)的普遍具備三個特點(diǎn)：第一，企業(yè)擁有非常強(qiáng)的技術(shù)能力；第二，企業(yè)能做到上游資源整合；第三，企業(yè)對自家產(chǎn)品的質(zhì)量把控比較強(qiáng)。

    “在這種情況下，高瓴資本往往青睞處在成長階段而不是成熟階段的企業(yè)，因為通過投資這些成長階段的企業(yè)，可以讓高瓴資本對企業(yè)及相關(guān)行業(yè)進(jìn)行超長期的戰(zhàn)略布局和資源分配。”王鵬說。

    除高瓴資本以外，作為資本市場主力軍的社?；鹨苍诎l(fā)力布局A股市場光伏板塊。

    東方財富Choice金融終端數(shù)據(jù)顯示，從2020年三季報來看，社?；鸸渤止闪?只光伏板塊（以申萬行業(yè)分類，下同）個股。

    其中，固德威、中信博和晶澳科技三只為第三季度新進(jìn)持倉，陽光電源為減持。

    創(chuàng)道投資咨詢合伙人步日欣對《證券日報》記者表示，在經(jīng)歷了過去十年的野蠻無序發(fā)展后，國內(nèi)光伏新能源產(chǎn)業(yè)已經(jīng)大浪淘沙，市場格局基本穩(wěn)定，未來將長期保持穩(wěn)定發(fā)展的態(tài)勢，產(chǎn)業(yè)將處于長期向好的基本面。

    “這個領(lǐng)域正好與長期價值投資的投資理念相吻合，也正是基于此，才會出現(xiàn)不斷有資金加碼布局新能源賽道的情況出現(xiàn)。”步日欣說。

    此外，有分析認(rèn)為，高瓴資本突然加速布局光伏板塊龍頭股，或與今年以來不斷加碼的光伏產(chǎn)業(yè)利好政策有關(guān)。

    據(jù)《證券日報》記者不完全統(tǒng)計，今年以來從中央到地方，已有多項利好光伏產(chǎn)業(yè)政策發(fā)布。

    比如，國務(wù)院新聞辦公室12月21日發(fā)布的《新時代的中國能源發(fā)展》白皮書指出，依托“互聯(lián)網(wǎng)+”智慧能源建設(shè)，探索能源生產(chǎn)和消費(fèi)新模式。加快智能光伏創(chuàng)新升級，推動光伏發(fā)電與農(nóng)業(yè)、漁業(yè)、牧業(yè)、建筑等融合發(fā)展，拓展光伏發(fā)電互補(bǔ)應(yīng)用新空間，形成廣泛開發(fā)利用新能源的新模式。

    由財政部、發(fā)改委、能源局在今年10月份聯(lián)合出臺的關(guān)于《關(guān)于促進(jìn)非水可再生能源發(fā)電健康發(fā)展的若干意見》有關(guān)事項的補(bǔ)充通知，明確了可再生能源發(fā)電合理利用小時數(shù)、補(bǔ)貼電量、標(biāo)準(zhǔn)等信息。

    國家能源局發(fā)布的《對十三屆全國人大三次會議第3406號建議的答復(fù)》《對十三屆全國人大三次會議第9172號建議的答復(fù)》《對十三屆全國人大三次會議第8605號建議的答復(fù)》三份文件中，分別從補(bǔ)貼、減輕企業(yè)壓力、推動產(chǎn)業(yè)發(fā)展等多個層面，對光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供支持。

    對此，古瑞瓦特首席產(chǎn)品經(jīng)理劉繼茂在接受《證券日報》記者采訪時表示，從整體來看，新能源板塊的大機(jī)遇時代已確定到來，隨著未來更多發(fā)展機(jī)會的涌現(xiàn)，很多優(yōu)質(zhì)個股將會快速涌出。

（編輯 上官夢露）