多位保代及會計師領行政監(jiān)管處罰 新證券法推動中介責任關口前移

    本報記者 孟珂

    4月15日，國務院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會召開第二十六次會議提出，壓實中介機構(gòu)責任，對造假、欺詐等行為從重處理，堅決維護良好的市場環(huán)境。

    中山證券首席經(jīng)濟學家李湛對《證券日報》記者表示，近期監(jiān)管層多次強調(diào)壓實中介機構(gòu)責任，一方面是因為我國資本市場正處在改革全面深化階段，壓實中介機構(gòu)責任是維護市場穩(wěn)定的前提基礎，將有利于提高上市公司質(zhì)量，是注冊制試點順利落地的重要基礎；另一方面，壓實中介機構(gòu)責任可以促使保薦承銷、審計評估、法律服務等中介機構(gòu)歸位盡責，切實發(fā)揮好資本市場“看門人”作用，嚴格履行核查驗證、專業(yè)把關等法定職責，督促上市公司規(guī)范運作、真實披露，從而能夠有效保護投資者的合法權(quán)益，激發(fā)我國資本市場的活力。

    《證券日報》記者根據(jù)證監(jiān)會官網(wǎng)統(tǒng)計，截至4月16日，年內(nèi)證監(jiān)會官網(wǎng)共披露4份對中介機構(gòu)的行政監(jiān)管措施決定，其中涉及4名保薦代表人被監(jiān)管談話、4名注冊會計師被出具警示函。具體被監(jiān)管的原因包括：未披露暫停執(zhí)行合同情況且披露的收款進度與實際不符；未充分披露應收票據(jù)到期無法承兌的風險，且未采取進一步的審計程序；未能關注到某公司招股說明書中相關內(nèi)容不準確的情況等。

    同時，近期上交所也披露6份監(jiān)管措施決定書，對前期4家現(xiàn)場督導項目中發(fā)現(xiàn)的保薦代表人、簽字會計師和簽字律師核查工作不到位等問題，依據(jù)相關規(guī)則集中實施自律監(jiān)管。

    蘇寧金融研究院特約研究員何南野在接受《證券日報》記者采訪時表示，已披露的監(jiān)管決定反映出進一步壓實中介責任、加大現(xiàn)場檢查勢在必行。隨著新證券法導向下中介機構(gòu)責任關口的前移，客觀上要求各中介機構(gòu)重視起來、勇于承擔資本市場“看門人”角色，也要求各中介機構(gòu)人員加強專業(yè)能力的提升，以更好地實現(xiàn)履職盡責。

    李湛認為，導致中介機構(gòu)不勤勉盡責的原因主要有以下幾個方面：首先，與上市公司聯(lián)手造假等違法違規(guī)成本較低，懲罰力度不足，導致因為利益誘惑鋌而走險的機構(gòu)不在少數(shù)。其次，作為資本市場的重要力量，部分中介機構(gòu)未樹立身份意識和大局觀念，忽視了在資本市場的健康發(fā)展中，中介機構(gòu)、上市公司、投資者與監(jiān)管部門利益的一致性，從而做出擾亂市場正常運行的行為，侵害投資者利益，影響我國資本市場的平穩(wěn)運行。

    談及應如何進一步壓實中介責任？李湛認為，一是完善立法，加快資本市場法治化建設。新證券法中明確了保薦人、承銷的證券公司等未履行職責時所應承擔的連帶賠償責任，同時提高了中介機構(gòu)未履行勤勉盡責義務的違法處罰幅度，從法律上大幅提高其違法成本，從而壓實中介責任。二是監(jiān)管部門應堅持嚴格執(zhí)法，提升監(jiān)管威懾力。一旦中介機構(gòu)出現(xiàn)違反法律、損害市場秩序、侵犯投資者利益的行為，監(jiān)管部門應進行深入的調(diào)查和評估，依法進行嚴懲。

    “還需加大現(xiàn)場抽查力度，促使中介機構(gòu)嚴格遵守各項盡調(diào)要求和規(guī)范，在項目盡調(diào)方面，更加保質(zhì)保量。”何南野說。