國金證券力推交易所市場首單短期限可滾動發(fā)行ABS成功落地

    本報記者 舒婭疆

    12月14日，《證券日報》記者從國金證券獲悉，“國金-徐工租賃八期資產(chǎn)支持專項計劃”于近日在深交所成功發(fā)行。該項目實現(xiàn)了交易結(jié)構(gòu)上的重大創(chuàng)新，為交易所市場首單短期限、可滾動發(fā)行資產(chǎn)支持專項計劃。項目由江蘇徐工工程機械租賃有限公司作為原始權(quán)益人，國金證券股份有限公司擔任計劃管理人及主承銷商，發(fā)行總金額為4.5億元，預期到期日為2021年8月底，期限約9個月。

    國金證券在深交所的傾力指導下，論證推出短期限、可滾動發(fā)行資產(chǎn)支持專項計劃，有效降低企業(yè)融資成本，提升企業(yè)資產(chǎn)證券化產(chǎn)品融資便利性和靈活度。具體而言，發(fā)行方將在前一期項目（即本次的徐工租賃八期ABS）預期到期日之前啟動新一期項目（即后續(xù)擬發(fā)行的徐工租賃九期ABS）的續(xù)發(fā)，前一期ABS將基礎資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓予續(xù)發(fā)ABS，通過首發(fā)和續(xù)發(fā)安排實現(xiàn)產(chǎn)品端與底層基礎資產(chǎn)的有效銜接。這種滾動發(fā)行方式能夠有效縮短產(chǎn)品期限，幫助企業(yè)降低融資成本；同時，此類短期限ABS也更容易獲得專業(yè)投資機構(gòu)的青睞。

    據(jù)介紹，本次項目的原始權(quán)益人為徐工租賃。徐工租賃成立于2007年8月，是徐工集團全資子公司，注冊資本13億元。徐工租賃在工程機械租賃行業(yè)有著重要地位，曾獲得工程機械租賃行業(yè)十大競爭力品牌、中國融資租賃十佳企業(yè)以及中國工程機械租賃行業(yè)服務質(zhì)量公眾滿意第一品牌等多項榮譽稱號。此外，徐工租賃還是資產(chǎn)證券化領(lǐng)域的先行者，最早于2016年首次試水ABS，并在2018年取得深交所40億元ABS儲架額度。截至發(fā)稿日，徐工租賃已累計發(fā)行8單ABS，發(fā)行規(guī)模合計約48億元。

    徐工租賃為徐工金融服務事業(yè)部重要板塊。該事業(yè)部未來的戰(zhàn)略定位是服務實體經(jīng)濟，聚焦導向產(chǎn)業(yè)，深耕工程機械行業(yè)，繼續(xù)拓展清潔能源、公共事業(yè)、文化旅游等多元化產(chǎn)業(yè)，促進普惠金融，堅持市場、利潤雙導向，打造“產(chǎn)業(yè)+金融”深度融合的、更具競爭力的實體經(jīng)濟上下游金融產(chǎn)業(yè)鏈條。

    下一步，國金證券將繼續(xù)秉承創(chuàng)新精神，不斷豐富和完善資產(chǎn)證券化產(chǎn)品種類，進一步推動與深挖實體企業(yè)的ABS設計與發(fā)行，為實體經(jīng)濟發(fā)展提供更強有力的金融支持。

（編輯 張偉）