QDII基金今年表現(xiàn)突出 最多賺60%以上

    證券時報記者 李迪

    今年以來，合格境內(nèi)機構(gòu)投資者（QDII）基金業(yè)績表現(xiàn)亮眼，整體收益率有5.84%，最高的收益率超過60%。受益于油價上行及部分海外市場股市反彈，原油主題、越南主題QDII領(lǐng)漲。

    Wind數(shù)據(jù)顯示，截至6月15日，納入統(tǒng)計的176只QDII基金平均收益率為5.84%，108只基金年內(nèi)獲得正回報，占比61%；19只QDII基金回報率超過20%，最高的華寶標普油氣A年內(nèi)回報率達到60.26%。與此同時，表現(xiàn)落后的QDII基金年內(nèi)已虧損18.27%。

    分投資范圍來看，油氣主題和越南主題QDII表現(xiàn)最為突出。在年內(nèi)收益率排名前十的QDII基金中，7只為原油主題QDII，2只為大宗商品主題QDII，1只為越南主題QDII。截至6月15日，7只原油QDII的平均收益率達到42.9%。

    油氣主題QDII方面，去年四季度以來，受益于需求反彈，原油價格持續(xù)上行，助推了基金凈值顯著增長。

    近日，原油價格達到近兩年半新高，展望后市，國泰君安證券指出，考慮到歐美疫情好轉(zhuǎn)帶來的需求預期改善，三季度北半球?qū)⒂瓉碓托枨蟾叻寮竟?jié)，油價可能突破震蕩區(qū)間。

    投向越南市場的天弘越南市場A年內(nèi)回報達到33.22%。今年以來越南政府推行經(jīng)濟振興措施，實施寬松的貨幣政策，越南股市胡志明指數(shù)今年以來上漲近24%。此外，去年疫情期間的大跌，也使得越南股市的估值相對便宜，企業(yè)市盈率相對較低，帶動股市反彈。

    QDII基金因業(yè)績優(yōu)異而大賺市場眼球之際，QDII額度也在逐漸放開。今年來，外匯局4次放開QDII額度。截至6月2日，銀行類、證券類、保險類、信托類等173家機構(gòu)獲批的QDII額度累計達到1473.19億美元。其中，46家基金公司累計獲批617.4億美元，占比超40%。

    QDII額度放開，不少Q(mào)DII基金額度隨之擴容。以易方達基金為例，6月3日，該公司公告旗下10只QDII基金放開大額申購。此外，年內(nèi)還成立了7只新QDII基金，產(chǎn)品擴容速度達到一個較高水平。

    存續(xù)QDII基金開放大額申購、新QDII基金宣布成立，進一步拓寬了投資者配置海外資產(chǎn)的渠道。

    天弘基金投研團隊表示，當前海外資產(chǎn)配置具有一定優(yōu)勢。在A股震蕩期間，越南、美股走牛，此時進行多元化、全球化投資不僅可以有效分散單一市場投資風險，也能幫投資者把握更全面的投資機會。

    “在當前大的市場環(huán)境下，有效資產(chǎn)配置的重要性愈發(fā)明顯。對普通投資者而言，多資產(chǎn)配置能有效分散單一市場、單一資產(chǎn)的風險。”天弘基金移動業(yè)務(wù)部總經(jīng)理豐曉菲說。

    北京一位資深海外投資基金經(jīng)理表示，“今年以來，海外市場的投資機會比較多，在A股市場波動加劇的背景下，配置QDII基金有助于平衡組合風險收益比。QDII額度也在不斷放開，今年很有可能成為海外投資大年。”

    有基金經(jīng)理提示，投資QDII基金面臨的是復雜的海外市場宏觀環(huán)境，若購買美元份額，還會面臨匯率波動風險。因而，投資者在選購QDII基金時應該弄清基金的投資范圍、申贖規(guī)則等基本信息，保持謹慎、量力而行，切忌盲目投資。

    此外，投資者在贖回QDII基金時還會面臨贖回期較長的問題，部分QDII基金的贖回時間要10個工作日。這樣的贖回制度安排，會對持有人投資組合流動性造成一定影響。