首批10只中證A500ETF今起發(fā)行 分紅設(shè)計特色鮮明

    本報記者 昌校宇

    中證“A系列”ETF家族再添新成員。9月10日，首批10只中證A500ETF正式發(fā)行。

    嘉實基金相關(guān)負(fù)責(zé)人對《證券日報》記者表示：“首批10只中證A500ETF的獲批發(fā)行，將在豐富寬基ETF‘貨架’之余，助力投資者一鍵布局A股核心資產(chǎn)，同時也有利于引導(dǎo)資金流入新質(zhì)生產(chǎn)力相關(guān)領(lǐng)域，助力資本市場服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。”

    首批產(chǎn)品延續(xù)低費(fèi)率模式

    從首批10只中證A500ETF的發(fā)行檔期來看，10只產(chǎn)品集體于9月10日正式發(fā)行，不過募集時長略有不同。其中，富國基金、嘉實基金、招商基金、華泰柏瑞基金等4家機(jī)構(gòu)旗下產(chǎn)品，定于9月20日結(jié)束募集；摩根資產(chǎn)管理、泰康基金等2家機(jī)構(gòu)旗下產(chǎn)品，定于9月23日結(jié)束募集；南方基金、國泰基金、銀華基金、景順長城基金等4家機(jī)構(gòu)，則將旗下產(chǎn)品的募集截止日定為9月24日。

    在認(rèn)購方式上，招商基金、摩根資產(chǎn)管理、泰康基金等3家機(jī)構(gòu)旗下中證A500ETF選擇網(wǎng)上現(xiàn)金、網(wǎng)下現(xiàn)金、網(wǎng)下股票等三種認(rèn)購方式，其余7只產(chǎn)品只有網(wǎng)上現(xiàn)金、網(wǎng)下現(xiàn)金兩種認(rèn)購方式。在募集規(guī)模上，首批10只產(chǎn)品的首次募集規(guī)模上限均為20億元。

    此外，首批10只中證A500ETF在費(fèi)率設(shè)置上繼續(xù)延續(xù)了中證A50ETF的低費(fèi)率模式，10只產(chǎn)品的管理費(fèi)率、托管費(fèi)率分別為0.15%、0.05%，綜合費(fèi)率僅為0.2%。

    今年以來，公募基金聚焦提升投資者獲得感，掀起分紅熱潮。分紅設(shè)計也成為首批10只中證A500ETF的鮮明特色，多數(shù)產(chǎn)品在基金合同中約定月度或季度分紅。

    其中，國泰中證A500ETF基金合同顯示，在符合基金分紅條件的前提下，該產(chǎn)品可每月進(jìn)行收益分配，有望為投資者月月分紅，分享資本市場發(fā)展紅利。

    摩根中證A500ETF則設(shè)置了特色的季度強(qiáng)制分紅機(jī)制。該產(chǎn)品在基金合同中約定，每季度最后一個交易日ETF相對標(biāo)的指數(shù)的超額收益率為正時，會強(qiáng)制分紅，收益分配比例不低于超額收益率的60%。摩根中證A500ETF的擬任基金經(jīng)理韓秀一對《證券日報》記者表示：“通常來說，超額收益的重要來源之一為標(biāo)的指數(shù)成份股的分紅。季度強(qiáng)制分紅機(jī)制在一定程度上有助于幫助投資者更從容面對市場短期波動，從而更堅定地踐行長期理念。”

    泰康基金旗下中證A500ETF也設(shè)置了季度強(qiáng)制分紅條款。泰康基金相關(guān)負(fù)責(zé)人認(rèn)為：“季度分紅條款的設(shè)置，不僅能讓投資者更加直觀地觀察到基金份額相對于標(biāo)的指數(shù)的超額收益，還能使得基金份額凈值更貼近標(biāo)的指數(shù)，有利于投資者觀測基金對于標(biāo)的指數(shù)的跟蹤情況。”

    助力投資者布局A股“大而美”

    中證A500ETF跟蹤中證A500指數(shù)，該指數(shù)是自新“國九條”明確提出“建立交易型開放式指數(shù)基金（ETF）快速審批通道，推動指數(shù)化投資發(fā)展”后，首條即將發(fā)布的重要寬基指數(shù)。

    韓秀一表示：“相較于其它主流寬基指數(shù)，中證A500指數(shù)聚焦中國經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展階段的投資機(jī)會，廣泛覆蓋了具有成長潛力的公司，包括92個中證三級行業(yè)龍頭公司，且兼具ESG和互聯(lián)互通特色。”

    在泰康基金相關(guān)負(fù)責(zé)人看來，中證A500指數(shù)不僅長期表現(xiàn)較好，且指數(shù)設(shè)計上具有多方面鮮明特點，成為一鍵布局A股“大而美”的新選擇。

    近年來，全球和中國市場ETF的數(shù)量與規(guī)模都呈現(xiàn)爆發(fā)式增長。對于未來ETF市場發(fā)展趨勢，摩根資產(chǎn)管理預(yù)計，未來5年，全球ETF規(guī)模有望達(dá)到20萬億美元（約合140萬億人民幣）。摩根資產(chǎn)管理ETF專家王偉認(rèn)為：“目前中國是亞洲第二大ETF市場，預(yù)計中國的ETF規(guī)模在2028年有望達(dá)到1萬億美元（約合7萬億人民幣）。”