堅守創(chuàng)業(yè)板定位 研究推進未盈利企業(yè)上市制度

    2020年以來，深交所經(jīng)理層給出一份令市場滿意的答卷。

    2020年8月24日創(chuàng)業(yè)板改革并試點注冊制成功落地以來，市場總體運行平穩(wěn)，主要制度規(guī)則和技術(shù)系統(tǒng)運行順暢。截至2021年4月30日，共受理564家IPO、309家再融資、19家重大資產(chǎn)重組申請，已有140家IPO、222家再融資、7家重大資產(chǎn)重組注冊生效，118家公司成功上市，募集資金1052億元，市場各方改革獲得感顯著增強。

    2021年4月6日，深交所主板與中小板合并順利實施、平穩(wěn)落地，深市主板恢復(fù)發(fā)行上市功能，深交所市場板塊改革取得重大進展。

    2020年以來，深市新增上市公司231家，首發(fā)融資額1744億元，再融資512家，融資額5868億元，累計股票融資額7612億元，完成重大資產(chǎn)重組92家，交易金額3708億元；發(fā)行固定收益產(chǎn)品1780只，融資規(guī)模2.5萬億元。截至2021年4月30日，深市共有上市公司2423家，市值34.6萬億元，掛牌固定收益產(chǎn)品8265只，托管面值2.7萬億元，掛牌基金453只，市值2728億元。直接融資功能有效發(fā)揮，市場建設(shè)取得新進展。

    近日發(fā)布的深交所總經(jīng)理工作報告提出，大力改革創(chuàng)新，奮力建設(shè)優(yōu)質(zhì)創(chuàng)新資本中心和世界一流交易所，充分發(fā)揮資本市場樞紐功能，更好服務(wù)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展，助力新發(fā)展格局“邁好第一步，見到新氣象”。

    一是全力維護創(chuàng)業(yè)板注冊制高質(zhì)量運行。堅守創(chuàng)業(yè)板定位，研究推進未盈利企業(yè)上市制度，做好試點總結(jié)評估和改進優(yōu)化，為穩(wěn)步推進全市場注冊制改革積極創(chuàng)造條件。充分發(fā)揮深市主板和創(chuàng)業(yè)板差異化發(fā)展優(yōu)勢，提升制度包容性和適應(yīng)性，支持更多優(yōu)質(zhì)公司上市發(fā)展。

    二是扎實推進優(yōu)質(zhì)創(chuàng)新資本中心和世界一流交易所建設(shè)。制定實施新的戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，實現(xiàn)短、中、長期發(fā)展目標(biāo)的有機銜接，塑造包容高效的創(chuàng)新支持市場體系，創(chuàng)新友好型的市場服務(wù)體系，高水平的創(chuàng)新資本循環(huán)制度，具有創(chuàng)新市場特色的全球資產(chǎn)配置平臺，精準(zhǔn)有效的自律監(jiān)管體系，全面有效的風(fēng)險防控體系，制度型系統(tǒng)性的高水平雙向開放體系，國際領(lǐng)先的數(shù)字化體系，科學(xué)高效的交易所治理體系。

    三是大力優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。持續(xù)提升直接融資功能，科學(xué)合理保持IPO、再融資常態(tài)化，穩(wěn)步推進創(chuàng)新企業(yè)境內(nèi)發(fā)行股票或存托憑證試點，積極推進大灣區(qū)債券平臺建設(shè)，有序擴大知識產(chǎn)權(quán)證券化產(chǎn)品覆蓋面，更好服務(wù)實體經(jīng)濟發(fā)展。扎實推進基礎(chǔ)設(shè)施公募REITs試點，推動完善相關(guān)配套政策，打造深市REITs特色板塊。加大權(quán)益類基金產(chǎn)品供給與服務(wù)創(chuàng)新力度，做大做強核心ETF產(chǎn)品。豐富風(fēng)險管理工具，提升深市標(biāo)桿指數(shù)影響力。

    四是持續(xù)提升一線監(jiān)管質(zhì)效。優(yōu)化上市公司監(jiān)管規(guī)則體系，完善事中事后監(jiān)管機制安排，著力提高上市公司監(jiān)管質(zhì)效。深入推進上市公司治理專項行動，圍繞重點問題推動自查自糾、強化現(xiàn)場督導(dǎo)。嚴(yán)格退市監(jiān)管，拓展多元退出渠道，健全優(yōu)勝劣汰的良性循環(huán)機制。強化信息共享和監(jiān)管協(xié)作，精準(zhǔn)監(jiān)管異常交易和違法違規(guī)行為。強化科技監(jiān)管賦能，加快推進科技和業(yè)務(wù)深度融合。

    五是堅決守住市場安全運行底線。堅持穩(wěn)字當(dāng)頭、穩(wěn)中求進，充分評估改革發(fā)展、市場運行中的風(fēng)險因素，提升風(fēng)險監(jiān)測、預(yù)警、應(yīng)對能力。加快統(tǒng)一風(fēng)險管理平臺建設(shè)，加強宏觀形勢跟蹤研判。穩(wěn)妥處置債券違約風(fēng)險，分類處置上市公司風(fēng)險。慎終如始抓好疫情防控。

    六是全面提升內(nèi)部管理運營水平。穩(wěn)步推進交易所治理體系建設(shè)，構(gòu)建科學(xué)規(guī)范、運行高效的運營管理體系。堅持正確用人導(dǎo)向，打造忠誠干凈擔(dān)當(dāng)?shù)母咚刭|(zhì)專業(yè)化人才隊伍。嚴(yán)格落實中央八項規(guī)定精神及其實施細則，強化保密安全和工作紀(jì)律約束。扎實開展黨史學(xué)習(xí)教育，加強文化價值體系建設(shè)。