上交所發(fā)布科創(chuàng)屬性“指南” 督促上市公司堅(jiān)守科創(chuàng)定位

    近日，上交所制定發(fā)布了《上海證券交易所科創(chuàng)板上市公司自律監(jiān)管規(guī)則適用指引第3號(hào)——科創(chuàng)屬性持續(xù)披露及相關(guān)事項(xiàng)》（下稱《3號(hào)指引》），旨在明確科創(chuàng)板公司上市后科創(chuàng)屬性信息披露事項(xiàng)和要求，督促公司堅(jiān)守科創(chuàng)定位，推動(dòng)公司高質(zhì)量發(fā)展。

    《3號(hào)指引》的主要內(nèi)容體現(xiàn)了三大特點(diǎn)：一是全面規(guī)定了科創(chuàng)板上市公司科創(chuàng)屬性相關(guān)持續(xù)信息披露事項(xiàng)和要求。具體包括：督促公司將募集資金投向科技創(chuàng)新領(lǐng)域，對(duì)募集資金使用和募投項(xiàng)目進(jìn)展及變化及時(shí)予以披露；督促公司保持研發(fā)投入，保障研發(fā)項(xiàng)目有序推進(jìn)，保持核心技術(shù)先進(jìn)性，對(duì)研發(fā)投入金額、研發(fā)投入占營(yíng)收比例等發(fā)生大幅變化的，要求充分說明原因及影響；督促公司維持科研團(tuán)隊(duì)穩(wěn)定，提升研發(fā)能力與水平，要求定期披露研發(fā)團(tuán)隊(duì)變化情況，并根據(jù)實(shí)際情況持續(xù)進(jìn)行核心技術(shù)人員的評(píng)估認(rèn)定。

    二是尊重科創(chuàng)板上市公司發(fā)展規(guī)律，充分考慮企業(yè)的不同發(fā)展階段、研發(fā)周期及行業(yè)特點(diǎn)，結(jié)合持續(xù)監(jiān)管基本邏輯，對(duì)科創(chuàng)屬性指標(biāo)不作強(qiáng)制要求，但對(duì)包括相關(guān)指標(biāo)在內(nèi)的科創(chuàng)屬性相關(guān)事項(xiàng)重大變化予以重點(diǎn)關(guān)注。一方面，因主營(yíng)業(yè)務(wù)做優(yōu)做強(qiáng)、研發(fā)周期變化等引起相關(guān)指標(biāo)正常變化的，引導(dǎo)公司充分說明，告知市場(chǎng)真實(shí)情況；另一方面，對(duì)研發(fā)進(jìn)展、產(chǎn)品商業(yè)化確實(shí)存在重大風(fēng)險(xiǎn)或重大不確定性的，督促公司及時(shí)披露，充分揭示風(fēng)險(xiǎn)。

    三是貫徹建設(shè)簡(jiǎn)明、友好規(guī)則體系要求，不增加市場(chǎng)主體信息披露成本，并明確了豁免披露、自愿披露安排。近年來，在中國(guó)證監(jiān)會(huì)指導(dǎo)下，上交所上市公司監(jiān)管著力構(gòu)建以上市規(guī)則為中心，規(guī)則適用指引、業(yè)務(wù)指南為補(bǔ)充的持續(xù)監(jiān)管規(guī)則體系?！?號(hào)指引》落實(shí)規(guī)則體系建設(shè)安排，在基本不增加公司披露成本的基礎(chǔ)上，整合細(xì)化科創(chuàng)屬性相關(guān)事項(xiàng)披露要求，方便市場(chǎng)主體理解與適用。同時(shí)，《3號(hào)指引》還銜接《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》暫緩、豁免披露制度，允許公司暫緩、豁免披露涉及國(guó)家秘密、商業(yè)秘密的信息，滿足公司實(shí)際需求；鼓勵(lì)公司依法依規(guī)自愿披露研發(fā)進(jìn)展等科創(chuàng)屬性相關(guān)事項(xiàng)，提高信息披露及時(shí)性。

    科創(chuàng)板設(shè)立以來，上交所一直高度重視科創(chuàng)板上市公司的科創(chuàng)屬性，除在科創(chuàng)板首發(fā)上市環(huán)節(jié)制定、修訂《科創(chuàng)屬性評(píng)價(jià)指引》的配套業(yè)務(wù)規(guī)則，要求公司符合科創(chuàng)屬性相關(guān)規(guī)定外，在持續(xù)監(jiān)管環(huán)節(jié)，也對(duì)科創(chuàng)屬性相關(guān)事項(xiàng)予以高度關(guān)注，以信息披露為抓手，督促科創(chuàng)板上市公司始終堅(jiān)守科創(chuàng)定位，從而構(gòu)建了涵蓋發(fā)行、上市全鏈條的科創(chuàng)板定位監(jiān)管體系。

    自2019年7月開市以來，科創(chuàng)板始終立足“四個(gè)面向”，堅(jiān)守板塊定位，引導(dǎo)、推動(dòng)科創(chuàng)板上市公司推進(jìn)關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)和科研成果轉(zhuǎn)化。2020年，科創(chuàng)板上市公司研發(fā)投入金額合計(jì)達(dá)384億元，同比增長(zhǎng)23%；研發(fā)投入占營(yíng)業(yè)收入比例平均為12%，同比提升一個(gè)百分點(diǎn)；匯聚了超過7.5萬人的科研隊(duì)伍；合計(jì)新增專利授權(quán)16300項(xiàng)，其中發(fā)明專利4500項(xiàng)；取得一批重要研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化成果。

    上交所表示，下一步，將持續(xù)推動(dòng)科創(chuàng)板上市公司不忘初心、堅(jiān)守定位，引導(dǎo)科創(chuàng)板上市公司將主要精力、主要資源投入主營(yíng)業(yè)務(wù)和科創(chuàng)領(lǐng)域，推動(dòng)科創(chuàng)板上市公司在努力突破“卡脖子”技術(shù)、助力科技自立自強(qiáng)上更進(jìn)一步。