半導(dǎo)體股卷土重來？金融機(jī)構(gòu)首季火爆調(diào)研這6只！融資客3400億元火速加倉22股

    A股三大指數(shù)今日沖高回落，最終集體小幅收跌。市場(chǎng)成交量依然低迷，兩市合計(jì)成交5848億元，行業(yè)板塊漲少跌多。北向資金今日逆市凈流入54.53億元。

    值得關(guān)注的是，今日半導(dǎo)體、5G等科技題材迅速拉升，盡管尾盤科技題材有所回落，但不少個(gè)股仍逆市大幅收漲。以半導(dǎo)體為代表的科技股要卷土重來？今日半導(dǎo)體概念股漲幅如下：

    值得關(guān)注的是，今日半導(dǎo)體股也是主力資金凈流入最多的概念板塊。

    金融機(jī)構(gòu)火爆調(diào)研這6只

    今年以來，隨著春節(jié)后A股的強(qiáng)勢(shì)反彈，半導(dǎo)體概念股一度坐上了火箭，不少股民直呼“有浮虧趕緊換成半導(dǎo)體”，盡管市盈率“已經(jīng)不能看了”，但半導(dǎo)體概念股的強(qiáng)勢(shì)帶動(dòng)科技、5G板塊的大幅上漲。

    而隨著疫情在全球的傳播，A股也受到外圍市場(chǎng)的影響開始掉頭向下，半導(dǎo)體概念的火熱瞬間不再，重倉者這目瞪口呆。半導(dǎo)體ETF今年以來的回調(diào)也超過10%，半導(dǎo)體真的要涼涼了？

    而今日半導(dǎo)體股的大幅上漲，也讓股民們直呼“半導(dǎo)體要強(qiáng)勢(shì)回歸？”實(shí)際上，從半導(dǎo)體概念股目前的市盈率來看，依然處于高位，調(diào)整是否到位，還有待市場(chǎng)驗(yàn)證，不少券商機(jī)構(gòu)也表示，目前半導(dǎo)體依然過熱。

    從金融機(jī)構(gòu)的角度來看，雖然不少金融機(jī)構(gòu)從去年就已經(jīng)開始減倉半導(dǎo)體概念股，但依然有不少金融機(jī)構(gòu)今年頻繁調(diào)研半導(dǎo)體概念股，伺機(jī)買入。

    據(jù)金融1號(hào)院統(tǒng)計(jì)顯示，今年一季度中國人壽等大型機(jī)構(gòu)密集調(diào)研了下面這6只半導(dǎo)體概念股合計(jì)超過600次，其中，納思達(dá)被調(diào)研次數(shù)高達(dá)440次。這6只個(gè)股分別為納思達(dá)、捷捷微電、惠倫晶體、晶豐明源、菲利華、中穎電子。詳見下表：

    數(shù)據(jù)來源：東方Chioce；制表：金融1號(hào)院

    融資客一季度3418億元加倉

    半導(dǎo)體概念股也是杠桿資金的最愛，據(jù)金融1號(hào)院統(tǒng)計(jì)顯示，今年一季度，有22只半導(dǎo)體概念股被杠桿資金大幅買入，買入額均超過100億元，合計(jì)買入額高達(dá)3418億元。

    具體來看，華天科技、三安光電、中環(huán)股份、兆易創(chuàng)新、深康佳A、聞泰科技、紫光國微、晶方科技、深科技、航錦科技這10只個(gè)股被融資買入最多。詳見下表：

    數(shù)據(jù)來源：東方Chioce；制表：金融1號(hào)院

    還能不能卷土重來？

    盡管今年金融機(jī)構(gòu)密集調(diào)研上述6只半導(dǎo)體概念股，融資客也大手筆加倉，但投資者最為關(guān)心的是，現(xiàn)階段能不能加倉？

    從券商機(jī)構(gòu)的觀點(diǎn)來看，近期仍可關(guān)注半導(dǎo)體概念股。

    例如，川財(cái)證券建議關(guān)注以下方向：一是受益于國內(nèi)保增長政策所涉行業(yè)；二是代表未來科技發(fā)展方向、政策支持力度上升、且受疫情影響較小的低位優(yōu)質(zhì)成長股（如5G、半導(dǎo)體等）；三是與疫情緊密相關(guān)的醫(yī)藥相關(guān)子行業(yè)。

    此外，中銀證券指出，全球半導(dǎo)體設(shè)備需求因疫情而延后，但仍是剛性需求。ASML周一宣布調(diào)2020年第一季度的前瞻指引，即營業(yè)收入預(yù)期從31-33億歐元下調(diào)至24-25億歐元，但一季度無法確認(rèn)的營收將結(jié)轉(zhuǎn)至二季度和三季度。臺(tái)積電3nm工藝試產(chǎn)也因疫情危機(jī)延期4個(gè)月，原本計(jì)劃6月份的試產(chǎn)要延期到10月份。參考中國內(nèi)地地區(qū)的長江存儲(chǔ)招標(biāo)重啟及新設(shè)備恢復(fù)進(jìn)場(chǎng)，以及上海積塔半導(dǎo)體8英寸線如期投產(chǎn)，認(rèn)為半導(dǎo)體設(shè)備的全球市場(chǎng)需求只是因疫情而延遲，并不會(huì)因此而導(dǎo)致需求消失或萎縮。

    盡管有券商看好半導(dǎo)體概念股，但需要提醒投資者的是，目前半導(dǎo)體概念整體的市盈率較高，疊加外圍市場(chǎng)的大幅震蕩，投資者仍需謹(jǐn)慎。